看板 Stock作者 deacon (deacon)標題 Re: [標的] INTC 無腦多時間 Thu Jul 30 15:14:31 2020
※ 引述《a000000000 (比古A十郎)》之銘言：
: ※ 引述《deacon (deacon)》之銘言：
: : 1. 標的：INTC
: : 2. 分類：多
: : 3. 分析/正文：
: : 財報照往例一樣比分析師預期高，表現亮眼
: : PE現在只有9，以intel20年來的歷史來說只有其中2年比現在低，
: : P/B*P/E也只有不到20，
: : 現在不進場什麼時候才要進？
: : 製程方面就不討論了，
: : 熟悉intel公司文化的人都知道它很官僚，
: : 但是即使你再討厭這種文化，這家公司該deliver的時候還是會deliver
: deliver?
: 笑話
: 尼講這4想笑死誰
: 多年前某筆電公司晶片部門的大頭目
: 人家問他
: 欸欸我悶自己做的晶片有沒機會放進我悶自家的筆電R
: 大頭目說
: 沒必要
: 牙膏能deliver
: 若干年後
: 恩
: 尼覺得14+++++++++++++++++
: 這叫deliver嗎?
: ++
: 早
今年mobile方面包含laptop就有tiger lake要出了
哪來的沒有10nm
: 這幾年牙膏營收
: 從2015 55b一路到2018 70b就不太動惹
: 2019幾乎沒啥成長
: 2020可能因為疫情關C拉一波
: 後面就要被打回原形惹
你要不要回去看一下你的amd漲多少啊
2018-2019
Intel營收從70.8b成長到71.9b 這個的確不多
但是amd咧
從6.4b到6.7b
根本沒什麼成長啊
兩個都差不多 不要龜笑鱉無尾
: 蘇媽說這四五年cagr+20%每年
: 2019是7b
: 五年後多半是15B以上
餅可以畫大 但是還是要看現實
跟上面說的一樣
Amd製程開始稍微領先的18 19年
營收根本沒什麼成長
你跟我說5年後會漲3倍到15b以上？
我是持懷疑態度啦
更不要說半導體業是個cyclical產業
: 成真的話牙膏營收起碼掉10B
: 問題不會只是10B而已
先下結論
AMD五年後會不會營收達到15b
這個誰也不知道
但是intel營收掉10b？
這個作夢比較快
口說無憑 直接拉數據出來最快
amd現在普遍被認為最有可能搶intel市場的兩塊是server跟desktop
就來看看這兩年intel營收成長怎麼樣
Intel server的DCG
2018-2020即使在amd epyc的競爭威脅下
營收還是維持平盤
更不要說這一季Q2跟去年同期比成長了43%
營收從5b上升到7.1b
更不要說上一季Q1跟去年同期比也是成長約40%
所以server這一塊頂多瓜分市佔
但是intel營收真的有下滑嗎？沒有
再來看intel作notebook跟destop的CCG
從18-19-20年也是在穩定成長
分別是
Q1 8.2b -> 8.6b -> 9.8b
Q2 8.7 -> 8.8b -> 9.5b
另外18-19年全年營收分別為36.9b，37.1b
有因為amd的競爭而營收下跌嗎？沒有
更不要說intel這20年來營收都在穩定成長
從來沒有過下滑10b這種事情發生
: 產品競爭力下滑的狀況
: 就只好降價賣
: 同樣14nm i7 從4核變8核
: 價錢還掉
: 晶片變大 價錢變小
: 毛利直直落
: 華爾街超愛看毛利
: 尼股價烙賽也只是剛好而已
降價這邊還沒發生誰也不知道
何況現任CEO還是CFO出身
製程會不會繼續烙賽不知道
但是對於他的cost down能力應該是不用質疑
: 蘇媽常常講
: x86市場
: 不管pc oem還是server
: 大家都是看尼roadmap
: 尼一直delay
: 那roadmap就沒人信惹
: 搞幾次大家都想跑
: 數年前amd要死不活的時候94這樣
: 十幾年前
: 牙膏core2一出
: 把amd肥龍一系打到烙賽
: 因為牙膏認清要做高ipc核心
: 搭配製程優勢
: 現在
: 牙膏跟蘇媽都在做高ipc核心
: 製程還輸
: 牙膏有可能重演core2大逆轉嗎?
: 某摳玲
: 抄底牙膏?
: 現在進
: 我建議尼要有覽趴捏葛三五年的心理準備
: 三五年後
: 恩
: 我不4說他會漲喔
: 4尼覽趴壞死切掉惹
只能說有夢最美啦
到最後還是要回歸現實看基本面
Amd股價會不會繼續上去？
當然有可能會
而且現在散戶這麼多
說不定年底zen3跟big navi出來就噴到100了
不過這些都是消息面
營收最終還是要開出來
不然跟以前一樣
泡沫遲早破掉
而intel股價會不會像你說的五年後繼續掉？
從上面數據就可以知道基本面其實還是很好
ROE每年以 20% 30%的成長速度就是擺在那邊
當然營收變大後成長速度會趨緩
尤其是這種市值
但是別忘了整個產業長期來說還是在成長
不過講再多就是會有人聽不進去啦
畢竟現在買amd自組筆電就是潮
但是會買intel的人還是會買intel
長年擠牙膏下來
它的產品的穩定性就是擺在那邊
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※ 同主題文章:
Re: [標的] INTC 無腦多
07-30 15:14 deacon.
推 tpkgo: 現在INTC是落水狗 每個都來補一腳 呵呵4F 07/30 15:19
推 winorlose: 你太認真了 其實大家只是聽他講幹話而已5F 07/30 15:19
推 goodga: 到時AMD Server CPU超車 那量很快就吃掉Intel的量， 不過也要GG有辦法供那麼多貨6F 07/30 15:19
推 leokwo: amd美股愛普，吹起來8F 07/30 15:20
推 gbman: 股價會說話，現在進去接刀就是賭而以
分析這些東西都是過去的事10F 07/30 15:21
→ ku399999: AMD市佔升 一種說法是未來市場變大 I營收不會掉但A12F 07/30 15:22
→ ku399999: 營收成長更快 因為市佔提升14F 07/30 15:22
推 iopjklbnm: Amd是很好啦 但Intc也沒這麼差 只能說他自己給的下季展望太低讓投資人怯步了15F 07/30 15:22
→ seemoon2000: 市場確實有說法是營收不會掉 但AMD市占變高 因為賺得錢變多17F 07/30 15:22
→ ah4645: intel 10nm目前只能放在低端平台 高端自家的14nm+++都打不過20F 07/30 15:24
→ seiko2023: 之前AMD當落水狗 整天救救AMD的時候 也沒人吹22F 07/30 15:24
→ syterol: 推 股版需要更多專業文 比技術分析豪洨文好多了23F 07/30 15:24
→ seiko2023: 不過我有AMD唷 薯條可以加大了~~~顆顆24F 07/30 15:24
推 poeoe: Server這種東西和自組遊戲PC不一樣 哪有可能說換就馬上換 又不是整天在計較CP值的DIY消費者25F 07/30 15:25
→ iopjklbnm: 現在進amd就是順著熱度做一波 抄intc是覺得長期看28F 07/30 15:26
→ seiko2023: 不過我做AI的朋友對於AMD的server非常感冒...29F 07/30 15:26
→ iopjklbnm: 漲 投資思路不一樣 其實也沒啥好吵的30F 07/30 15:26
→ seiko2023: 覺得它們後續的配套跟服務都做得很差...31F 07/30 15:26
→ ah4645: intel 10nm 7nm 再不跟進 只會被蠶食更多 核心14nm可以堆多 但是良率毛利下降 妳說intel多難受32F 07/30 15:26
→ seiko2023: 去年30多的時候我一直推她買AMD 還被嗆聲wwwwwww34F 07/30 15:26
推 moike22: 營收可能沒有教主說得這麼扯，但是i皇的10奈米也沒他們說得這麼順利36F 07/30 15:27
推 ck326: INTEL 這幾年大多頭漲輸人，現在逆風實在很難看好38F 07/30 15:27
→ ku399999: I長期看漲要建立在製成東山再起 或 下單台積39F 07/30 15:28
→ ck326: 講真的買INTEL 還不如 SAAS 隨便選一間買40F 07/30 15:28
噓 jerrychuang: tigerlake能用在DT上面嗎?AMD Q3營收成長到2.5B，20年營收成長32%41F 07/30 15:30
噓 kyova: 炒股你分析這麼多幹嘛... 轉虧為盈或猛暴性成長才是43F 07/30 15:31
推 shenru: 跟教主認真幹嘛 他就搞笑咖 賽中一次啊44F 07/30 15:31
→ kyova: 選股標準...你是有人家賺10幾倍這麼多嗎...45F 07/30 15:31
推 thbygn98: 這隻我就算買也不會預期成為飆股
就像金融可以買，但不會是飆股的感覺46F 07/30 15:32
推 kmjx: 質疑教主逆 異教徒!處決!48F 07/30 15:32
→ kyova: 逆勢...抄底也不應該現在抄... 順勢的話，美股還有50F 07/30 15:36
→ kyova: 很多其他科技股還有空間。intel還是等轉機吧...
SaaS最會飆的都是那些本夢比的...風險報酬並存53F 07/30 15:36
→ findwind0826: 因為市場已經預估未來intel是沒辦法輕鬆賺 不論策略如何 終究無法像以前整碗端走55F 07/30 15:38
推 cena: 看戲W57F 07/30 15:38
→ kyova: 你別看本益比很低就想買...走下坡時營收掉一些，獲58F 07/30 15:38
推 poeoe: Intel慢慢吃貨就對了 Q2營收還比去年同期大幅成長20%咧59F 07/30 15:39
→ kyova: 利就腰斬了...很多成本要考慮...61F 07/30 15:39
推 auyayaya: 這年代還有人看基本面買股？64F 07/30 15:40
→ kyova: 要搞降價，市占率又被侵蝕的話，實在不討好...
不過喊35...看有沒有新的股災吧...65F 07/30 15:40
推 ty67: AMD今年9B了 未來幾年維持20%增長 2025至少20B67F 07/30 15:42
推 shawncarter: Server現在當然不會影響營收啊 Server的生命週期長哪有那麼快就影響到 而且科技公司用CFO出身的基本不會有好下場的 只會做數字給華爾街高潮 覺得CFO會Cost down搞笑啦 要Cost down是要靠operation好嗎68F 07/30 15:42
推 awss1971: 你可以懷疑教主，但你還是要點大份薯條72F 07/30 15:43
推 goodga: Server 週期說長不長說短不短 通常三年保固到了就換了，有的依照需求 每年每季添購，光看看台G每年多少Server再買，各大Server vendor 巴結得很73F 07/30 15:44
推 moike22: 手上沒AMD就沒辦法加大了，窮苦人76F 07/30 15:45
推 bubunana: 哈哈！ 你認真了... 他只是把他信徒當韭菜 本夢比有題材炒才重要 基本面什 等今年過完再說 A幾乎重壓對岸 後續怎麼樣其實很難說77F 07/30 15:46
推 poeoe: 而且INTEL data centet事業群的營收Q2還大幅成長43% 已經不只是不受影響 而是成長的很兇猛81F 07/30 15:48
推 goodga: 那是現在還好好的 未來的事很難說
未來沒跟上 翻車很快的83F 07/30 15:49
→ poeoe: 記憶體部門一個Q2營收就1.7B 也是大幅成長76% 而且這也不會受到什麼CPU製程落後影響
怎麼看都該低接啊XD85F 07/30 15:50
推 Homeparty: A及I之爭看二十幾年了，誰低就丟反正不會倒，未來ARM筆電桌機穩定才更多人來吃大餅。90F 07/30 15:54
推 iamten: 二個都買!!!92F 07/30 15:56
→ Lightee26: 10nm時脈烙賽，效能比14nm糞，要幹嘛94F 07/30 15:59
推 sidneys: INTC組織太大 早點整併比較好95F 07/30 16:00
推 kyova: 美股就要選會飆的，不然你幹嘛不學老巴抄金融股? 搞不好最後還漲輸給郵輪航空或石油，那就搞笑了…103F 07/30 16:07
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