看板 Stock作者 evmkp (樂)標題 [請益] 油etf淨值怎麼算?時間 Fri Apr 10 21:58:17 2020
時間 18年/10月 19/01 19/12 20/04
輕原油期貨 74 45 60 21
元大油1 23.8 14.8 18.4 9.8
油2 31 11.5 17.4 2.9
街口布2 37.3 15 25 5
以上價格是以當時大約的成交價格算
假設到20/12 就今年底 油近月期貨又到了60
如果只算淨值(沒溢價的狀況)
這些etf會到19/12的價格嗎?
那如果到21/06 油近月期貨才到了60
是不是etf淨值又不一樣?
因為轉倉的成本頗高 要如何計算淨值呢?感謝
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※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 112.104.19.115 (臺灣)
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※ 編輯: evmkp (112.104.19.115 臺灣), 04/10/2020 22:00:57
推 we147121: 絕對不會到19/12的價格,每個月轉倉的正價差都會折損淨值,為了反應倉儲成本期貨維持正價差時間較多3F 04/10 22:12
推 vanii40: 只會大漲小跌 不用看淨值5F 04/10 22:12
→ we147121: 然後元大不知道怎麼搞的,淨值在一個月內損耗非常多,大家只知道溢價,但其實股價每天差異不大,都是淨值下降太快造成溢價擴大6F 04/10 22:14
推 jojorQ: 事實證明只玩溢價XD 注意交易量跟有新籌碼發行即可台灣人很瘋的10F 04/10 22:16
推 livic: 在台股淨值不是很重要13F 04/10 22:24
推 zetatmrptt: 主力套牢太多 還有逃命反彈
股票終究是看籌碼的 淨值是騙價值投資的人14F 04/10 22:40
推 rity: 台灣玩的是溢價不是淨值啊17F 04/10 22:50
噓 lise1017: 完全沒人回答原PO問題 底下完全自顧自的說自己的XDD19F 04/10 22:56
→ ffaarr: 不可能回到原價,因為有轉倉成本,但目前元大正一已經轉到12月,所以之後轉倉成本會比較小一點。
但已經轉的部分就是成本已扣,再加上ETF有內扣費用所以淨值當然會不可能跟著期貨價格一樣。21F 04/10 23:01
推 pisu: 一堆套在四塊多散戶真多 都快下市了 呵呵真好笑25F 04/10 23:03
→ ffaarr: 然後每天的正價差都不一樣,所以轉倉成本沒辦法預知26F 04/10 23:03
→ ffaarr: 只有正一你可以用現在的12月期貨的價格 來算。
另兩個正二到年底都還要轉倉很多次,無法確定。
但算出來也只是費用前的,正一一年費用大概1.3%
然後槓桿那支是更不能這樣算,兩倍追蹤的是單日績效上下震動就扣血,正一沒這個問題,但追蹤能力存疑要真搞清楚建議看我這篇 https://reurl.cc/O14Zdg28F 04/10 23:04
→ ffaarr: 把油價、原油期貨、期貨指數和ETF的關係弄清楚。
真正的期貨指數是包括期貨價格、轉倉、現金收益34F 04/10 23:08
→ evmkp: 感謝ff大大的解說,真的專業37F 04/10 23:18
→ pageant: 依照樓上的分析,這檔ETF淨值未來不就趨近零?40F 04/10 23:36
推 soar168: 感謝ff大大,讓新手能有更多學習機會42F 04/10 23:46
推 fatetree: @哆啦王 可是我同學套正二套了快兩年 成本還是沒變43F 04/10 23:48
推 seabox: 哆啦王真的好強49F 04/11 01:30
推 sqt: 感謝ff大大的解說,真的專業51F 04/11 06:07
推 mysterydream: 不會 轉倉到12月時 淨值沒漲 但對應油價
從原本近月2x變成3x 這意味什麼能理解吧53F 04/11 07:02
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