看板 Stock作者 a89182a89182 (耀西)標題 [心得] 關於凱利公式與實際應用於超過20檔股票時間 Wed Feb 10 17:22:45 2021
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凱利公式先幫大家科普一下
每次下注量 = 勝率 -（敗率/賺賠比）
延伸的一些公式比如
變化凱利公式:
平均正報酬P = (AA*1%+AB*2%+....)/A
平均負報酬N = (BA*1%+BB*2%+....)/B
建議下注量 = A-B/(P/N)
= A-B*N/P
= A-(B*(BA*1%+BB*2%+....)/B)/P
= A-(BA*1%+BB*2%+....)/P
= A-(BA*1%+BB*2%+....)/((AA*1%+AB*2%+....)/A)
= A(1-(BA*1%+BB*2%+....)/(AA*1%+AB*2%+....))
文字不好懂可以自己去網路上goole
我稍微秀秀公式而已
去年美股玩了一整年，總共有668筆(買賣各算一次)交易
共有208檔物件(期權/現股分開算)
也終於有點資料來統計自己期望與現實的差距
本人在購買股票都會有一些限制
該股票有上漲15%以上的空間(無壓力)
該股票有下跌5%時我願意賣的空間
如果每個股票都如我預期則我的賺賠比大約是3
根據我的勝率(+-1%內捨去)，傳統凱利公式我可以每筆下注20%
https://imgur.com/XrvDO9O
然而在最一開始的交易其實不是很順利
我分析過後主要是我等於整個帳戶只會有5~8檔物件
然而其中一檔只要爆掉+系統性賣壓
我大概就崩盤了
https://imgur.com/1g3IVAE
於是乎我在去年年底重新審視我的凱利公式
並且利用我過往這些交易紀錄來計算真正的賺賠比
結果意外發現....我的賺賠比只有1.2
我歸論原因主要在我都短進短出，平均股票持有時間10個股票日
超過28天的668筆可能只有20筆內
https://imgur.com/5FO0LYP
因此我重新根據凱利公式降低我的壓注(我很不乖自己改5%)
讓整個帳戶通常會有15~20檔左右的股票
由於我也不是基本面愛好者，因此整體還算顧得來
以上是我對凱利公式的運用與實際想法
很多時候真的要把東西拿出來測試看看
不要只是嘴巴講講我賺賠比100倍
實際上可能偶爾賺賺而已QAQ
分享公式EXCEL給大家試試看
https://reurl.cc/kVqnoq
凱利公式會隨著你的勝率，而提高你的下注量
所以未來我變更強，可能就不需要顧到這麼多筆
每天五檔就收工鼠錢
這是我對凱利公式的總結與期待XDDDD
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※ 編輯: a89182a89182 (163.15.161.246 臺灣), 02/10/2021 17:26:36
推 Kobe5210: 買產業基本面沒有衰退,殖利率5%的股票,勝率100%
給你參考3F 02/10 17:26
你可能誤會凱利公式了
你一年5%但凱利公式沒有上限
※ 編輯: a89182a89182 (27.247.134.85 臺灣), 02/10/2021 17:29:37
※ 編輯: a89182a89182 (27.247.134.85 臺灣), 02/10/2021 17:31:32
推 avant: let the winner run , cut the loser!5F 02/10 17:32
→ avant: 我也是用凱莉
單注約0.25的總資金7F 02/10 17:32
→ a89182a89182: 凱利公式會因為勝率做調整，我覺得跟環境無關，我有幾個月玩太爛還是負的，公式建議你別下注11F 02/10 17:39
推 inuyaksa: 不要因為一些低能推文沮喪 感謝分享14F 02/10 17:41
推 cutbear123: 操作600多次不到統計量..實際勝率可以這樣算嗎?
你怎麼知道真實勝率70%只是遇到下風期?15F 02/10 17:41
噓 sde7w9xzo: 問題是押注時根本不曉得勝率，這樣凱利公式根本無法17F 02/10 17:43
因此你要用你過往的去算啊
你的選股標準固定 則勝率也不會差太多
當然會因為大環境改變
所以你公式要一直update
推 avant: 樓上 找vix之類有回歸均值特性的商品就可以粗估勝率 不必噓吧....20F 02/10 17:44
推 chu: 去年三月買 跟今年一月買勝率一定差很多22F 02/10 17:45
※ 編輯: a89182a89182 (27.247.134.85 臺灣), 02/10/2021 17:47:59
→ chu: 目前沒拉回以ark為主，有拉回在來找個股23F 02/10 17:47
推 stlinman: 凱利公式難的是抓期望值，但有系統下注總比沒系統好24F 02/10 17:47
推 Rex1009: 我覺得難的是勝率 上下漂移的太嚴重 常常跟開始估的不一樣 同樣一個策略在不同年份也會差蠻多的25F 02/10 17:48
→ stlinman: 不過拿來做資金管理我覺得倒是很實用!27F 02/10 17:49
推 aikotoba: 要做資金管理我也不會用凱莉公式28F 02/10 18:13
推 enemyli: 有考慮依據買的股票標的去調整勝率 而不是依自己整體勝率的算法嗎 最近也在看kelly30F 02/10 18:24
你怎麼知道個股勝率？
是你認為的勝率
還是有客觀的勝率？
客觀的勝率又是在什麼環境下
我自己有check list滿足才會購買
我能穩定我進場的portocol
因此我相信我的勝算比
噓 likeyousmile: 未來市場風向一變又要吃草了。無腦「財富密碼」就馬後炮。過去績效不等於未來績效，公式再複雜也只是迷信。32F 02/10 18:35
過去本來就不等於未來
所以你結論是什麼
我內文就有提到勝率改變時就會有不同狀況
最糟的情況就是建議下注量變負的
推 slayptter: 我凱利公式不是這樣用的耶，我是看指標。有興趣可以切磋下(?)35F 02/10 18:37
分享看看
推 roserule: 那可以假設ARK ETF就是 100％勝率嗎？38F 02/10 18:39
→ roserule: 這樣ARK應該下多少？
買進之後一個月內漲幅有8％就算
勝率成立 這樣可以算嗎？40F 02/10 18:39
很想回你 但你有看我內文跟網址嗎？
推 boogieman: 願意分享就多給正面回應吧 沒什麼料只會噴也難看吧?45F 02/10 18:49
※ 編輯: a89182a89182 (27.247.134.85 臺灣), 02/10/2021 18:58:13
※ 編輯: a89182a89182 (27.247.134.85 臺灣), 02/10/2021 19:01:31
推 SRNOB: 推 台灣玩量化策略的很少 別在乎無意義的推文47F 02/10 19:06
推 jimmyid4: 看不懂，請問結論是會賺錢嗎？49F 02/10 19:14
稍微了解一下凱利公式吧
我這邊只帶公式和講實戰用法
沒講解精神
※ 編輯: a89182a89182 (27.247.134.85 臺灣), 02/10/2021 19:31:07
推 sGuitar: 一堆噴子真的夠腦殘
上面那些噓的只會噴一些大家都知道的東西害沾沾自喜53F 02/10 19:34
看你怎麼用啊
我自己是有
但公式是死的 你怎麼用才是真的
要看梯次啊 你900踢的現在在廁所哭呢
請問如何得知？輸0050？
→ sunsolars: 大環境也會變遊戲風向也會變....勝率太虛60F 02/10 19:43
這是事實，所以你要有固定的進場模式
推 sGuitar: 討論策略，然後嗆一些事後論的事情
有些人素質真的低落61F 02/10 19:45
這樣很多嗎？
推 jimmyid4: 本來就是會賺錢的策略才有討論價值，有什麼好玻璃64F 02/10 19:51
策略無賺錢與否
看個人使用方式
投顧老師說買xxx
但你的操作策略可以是等他說完兩天後反著做
→ ericjaing: 均持有週期 對-7-10天，錯-2天，均持10檔以上但不超過15檔，有大有小，隨性而作66F 02/10 19:53
那分享啊
數據時代跟我說隨性
※ 編輯: a89182a89182 (27.247.134.85 臺灣), 02/10/2021 20:00:22
→ ffaarr: 初想法不錯，但凱利公式 要賺賠和勝率夠精確才有用74F 02/10 20:10
→ ericjaing: 順便一提，g我id 和最近熱門的毛骨，看看sniff能耐75F 02/10 20:11
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