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作者 標題 [標的] 0050 6208 今夜 Dochi?
時間 Sat Jun 21 00:57:04 2025
標的：
0050 / 006208
分類：多/空/討論/心得
討論
分析/正文：
剛好早上有一篇討論 0050 / 6208
我自己是在0050降管理費/經理費後 大概轉換了1/4的6208到0050
主要原因是稅率(下文詳述) 本來很懶的 想等完整的降費用過一年
資料夠多再來打算下一步 不過早上在討論後作了點功課
主要原因是稅率(下文詳述) 本來很懶的 想等完整的降費用過一年
資料夠多再來打算下一步 不過早上在討論後作了點功課
我決定近期就轉換3/4過去 並且寫下這篇文推坑大家一起轉換或新增
先寫結論 0050搞這套累進費用的機制 真的是跟我乾爹說的一樣
買越多!省越多! 只要更多人跟我一起抱團0050 那我們的成本都會更便宜!
而成本更便宜有甚麼好處? 我想這張圖可以代表一切
https://meee.com.tw/pITIexZ
![[圖]](https://i.meee.com.tw/pITIexZ.jpg)
可以看到費用對於績效有著絕對的影響力
當然 我知道一定會有人說 費用又不只調降的管理費 / 經理費
換股時機啊 規模大的有更多的借券優勢等等
對 的確很多其他費用也會有影響 但如果你跟我一樣股齡夠長
你可能還記得當年0050在6208持續調降費用時怎麼說
我們是老牌管理 更精通換股時機 規模大 流通性好 還可以把券借給外資賺利息等等
不過幾年下來事實證明 經理費/管理費還是有決定性的影響!
說真的 0050一年也才調整4次 你會因為擲硬幣擲出四次人頭就自稱擲硬幣高手嗎?
短短一年兩年 運氣好在有利時機換股造成的結果 長期就會被淡化
關於費用的說明 我覺得這篇最詳細 推薦參考 還有股版名人哆啦王加持
https://www.businesstoday.com.tw/article/category/183013/post/202502140005/
2025年，能買0050就別選006208！誰說內扣費用沒差？他試算揭「真相」：3大優勢輾壓，還能越買越便宜 - 今周刊 自從0050(元大台灣50)龍年封關前投出震撼彈，宣布調降經保費率，投資市場上就掀起一陣是否該把手上的006208換成0050的瘋狂討論。
不過近日媒體分享達人觀點，0050過去10年總績效和006208相差4.98%，所以就算費用率降低，減少0.2138%，乘以10年也才2.138%，跟4.98% ...
再來說說費用與規模的部分
因為是累進費用制 規模越大費用越低
0050的規模從宣布降費用的1月底4400億 到4月底突破5000億 6月初破6000億
這幾天甚至已經破6300億
https://tinyurl.com/3nr8yeus
台股新里程碑！「元祖ETF」0050市值躋身前十強
「元祖ETF」元大台灣50（0050）創下台股史上新里程碑！市值規模突破6300億元，同時擠下日月光（3711），竄升台股市值前十大榜單，亦是ETF第一人。今天亦是0050「一拆四」前最後買進日，隨台股衝2萬2大關，股價依舊展現強勁上攻氣勢，一度逼近188元，成立以來股價成長破5倍。 ...
「元祖ETF」元大台灣50（0050）創下台股史上新里程碑！市值規模突破6300億元，同時擠下日月光（3711），竄升台股市值前十大榜單，亦是ETF第一人。今天亦是0050「一拆四」前最後買進日，隨台股衝2萬2大關，股價依舊展現強勁上攻氣勢，一度逼近188元，成立以來股價成長破5倍。 ...
現在0050的經理費+保管費已經降到0.135% 跟6208的0.185%差距越拉越開
隨著大家持續瘋狂抱團0050 享受更低的費用 還抱6208的就會越來越不利
賣越多! 省越多! 抱團的人越多! 省越多!
隨著大家持續瘋狂抱團0050 享受更低的費用 還抱6208的就會越來越不利
賣越多! 省越多! 抱團的人越多! 省越多!
最後來講講我轉換最大的考量 稅率
很多人再跟你說 0050跟6208都是追蹤一樣的東西 不需要轉換
嗯 這句話對也不對 追蹤的東西確實一樣 但費用跟稅務上也都一樣嗎? 並不是!!
引述一下清X君的資料
"由於54C股利所得計入綜合所得稅，可能會推高邊際稅率，因此較不利。
0050的54C約30-40%，006208幾乎100%，所以高所得者持有006208可能面臨較高的綜所稅
負擔與補充保費。"
https://udn.com/news/story/123006/8562195
![[圖]](https://pgw.udn.com.tw/gw/photo.php?u=https://uc.udn.com.tw/photo/2025/02/21/0/31532422.jpg&x=&y=&sw=&sh=&exp=3600)
如果你跟我一樣 屬於高級距的稅率 那0050的低54C就會為你帶來明顯的稅務優勢
如果0050的費用跟6208的費用一樣甚至是略高 那選0050都還是可以帶來更高的稅後報酬
更何況現在0050的費用是比6208更低!
更何況現在0050的費用是比6208更低!
(但我市值型ETF主力是不配息的正二就是 原型是輔助用)
版上的ej03xu3大大每個月都會整理ETF的內扣費用
0050單月 0050累積 006208單月 006208累積
1月 0.03 0.03 0.02 0.02
2月 0.02 0.05 0.02 0.04
3月 0.02 0.07 0.02 0.06
4月 0.02 0.09 0.02 0.07
5月 0.02 0.10 0.02 0.09
可以看到0050主要輸在還沒有調降費用的1月 接下來的月份幾乎打平
隨著這幾個月規模的快速上升導致費用下降 我覺得到年底前總費用比6208低不是不可能
雖然可能要到小數點第三位第四位才能分出勝負 但我覺得勝算不小
雖然可能要到小數點第三位第四位才能分出勝負 但我覺得勝算不小
打了落落長的一篇 不知道有沒有引起你對0050的興趣
如果你跟我一樣 誰費用低就支持誰 誰說會有行動卻不想降就想給它一個lesson
那還等甚麼 一起來抱團加入0050來享受更低的費用吧!
買越多! 省越多! 團越大! 省越多!
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※ 作者: rebel 2025-06-21 00:57:04
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推 : 推1F 06/21 01:00
推 : 感謝分享2F 06/21 01:01
→ : 那個稅我覺得沒什麼道理，不是恰好這樣而已嗎3F 06/21 01:14
→ : 又不見得每次都這樣
→ : 又不見得每次都這樣
→ : 你可以統計近三年的54C 我印像中跟那數字差異不大5F 06/21 01:17
→ : 也就是0050長期54C都低於6208是有數據支持的
→ : 也就是0050長期54C都低於6208是有數據支持的
→ : 有道理嗎，成份股一樣的話，難道0050專門搞這種嗎7F 06/21 01:18
推 : 轉過去的手續費不夠那些費用吧8F 06/21 01:19
→ : 然後稅的問題的話可以查也是有基金不配息的9F 06/21 01:19
→ : 只是可能有額外的手續費之類的東西需要注意
→ : 只是可能有額外的手續費之類的東西需要注意
推 : 好，禮拜一買了11F 06/21 01:20
推 : 好 新資金 開買5012F 06/21 01:25
→ : 為何0050要費用大降又分割 自己思考一下吧13F 06/21 01:27
推 : 好，明天買入100張試試水溫14F 06/21 01:28
→ : 當然有道理阿 你思考一下股利內除了54c外的幾大來15F 06/21 01:32
→ : 源是什麼 什麼狀況下會產生這些來源 反推一下0050
→ : 是不是比6208更容易產生這些狀況不就知道了 真不行
→ : 我也說了 近幾年的54c都查的到 歡迎去查
→ : 源是什麼 什麼狀況下會產生這些來源 反推一下0050
→ : 是不是比6208更容易產生這些狀況不就知道了 真不行
→ : 我也說了 近幾年的54c都查的到 歡迎去查
推 : 0050早6208發行9年，持股成本比較低，調整時買賣的19F 06/21 01:34
→ : 資本利得才比較高吧？等於吃老本？
→ : 資本利得才比較高吧？等於吃老本？
→ : 真的還不信的 反正年中配息也快到了 覺得0050的配21F 06/21 01:36
→ : 息54c會比6208配息的54c還高的 歡迎對賭 1：1賠率
→ : 我絕對奉陪
→ : 息54c會比6208配息的54c還高的 歡迎對賭 1：1賠率
→ : 我絕對奉陪
推 : 不過除非你006208部位超大，不然我覺得你也只是給24F 06/21 01:37
→ : 券商賺手續費而已
→ : 券商賺手續費而已
→ : 19樓怎麼破梗了...我還想靠賭盤多撈一筆的26F 06/21 01:37
→ : 這當然精算過了 光看一次配息沒啥賺 但我6208持有
→ : 七年多 換成0050再持有七年也不是問題 中間有14次
→ : 配息的稅務優勢 還加上七年間的更低費用 只要付一
→ : 次的轉換費 這生意值得做
→ : 這當然精算過了 光看一次配息沒啥賺 但我6208持有
→ : 七年多 換成0050再持有七年也不是問題 中間有14次
→ : 配息的稅務優勢 還加上七年間的更低費用 只要付一
→ : 次的轉換費 這生意值得做
推 : 不只要部位大，還要放的夠久，不然內扣差距不一定31F 06/21 01:40
→ : 賺的回來，這應該可以算換0050後幾年會超過不換的
→ : 報酬率
→ : 還要考慮後面如果006208跟進降內扣，換0050回本的
→ : 時間又要拉長，要是我頂多就後續不買006208改0050
→ : ，舊部位保留
→ : 賺的回來，這應該可以算換0050後幾年會超過不換的
→ : 報酬率
→ : 還要考慮後面如果006208跟進降內扣，換0050回本的
→ : 時間又要拉長，要是我頂多就後續不買006208改0050
→ : ，舊部位保留
推 : 轉換成本都比你省下來的多了==37F 06/21 01:45
→ : 而且我是不相信富邦會躺著讓好不容易搶來的市佔又
→ : 沒了啦顆顆 蔡家誒不可能不搶第一
→ : 而且我是不相信富邦會躺著讓好不容易搶來的市佔又
→ : 沒了啦顆顆 蔡家誒不可能不搶第一
→ : 因為稅率不夠高阿 假設0050一年殖利率2.5%上下 54c40F 06/21 01:50
→ : 差距為50% 所以在應稅股利為1.25% 乘上28%股利稅率
→ : 大概是千分之3.5 跟轉換成本千分之4相差不遠 加上
→ : 省下的費用 差不多打平 所以我說看一次沒啥賺 第二
→ : 次第三次優勢就出來了
→ : 差距為50% 所以在應稅股利為1.25% 乘上28%股利稅率
→ : 大概是千分之3.5 跟轉換成本千分之4相差不遠 加上
→ : 省下的費用 差不多打平 所以我說看一次沒啥賺 第二
→ : 次第三次優勢就出來了
推 : 給邦邦一個機會好嗎 6208快點反擊 別讓投資人失望45F 06/21 01:54
→ : 會不會又要換回去當然想過 本來文章內想加寫一段有46F 06/21 01:58
→ : 沒有機會換回 後來覺得太長就跳過 簡單講一下 0050
→ : 已經砍到很低 6208要在規模小下砍到更低 除非抱著
→ : 虧錢的打算做 而且只要0050的稅率優勢持續 6208不
→ : 只要更低 要低到可以抵消掉稅務的費用 又更更更難
→ : 了 我唯一想到會換回6208的可能 就是6208改不配息
→ : 但要台灣人選不配息跟有配息的市值型 客群那邊大應
→ : 該是不用我說
→ : 沒有機會換回 後來覺得太長就跳過 簡單講一下 0050
→ : 已經砍到很低 6208要在規模小下砍到更低 除非抱著
→ : 虧錢的打算做 而且只要0050的稅率優勢持續 6208不
→ : 只要更低 要低到可以抵消掉稅務的費用 又更更更難
→ : 了 我唯一想到會換回6208的可能 就是6208改不配息
→ : 但要台灣人選不配息跟有配息的市值型 客群那邊大應
→ : 該是不用我說
推 : 0050分割後，每年約配息的總額是不是也要跟著分割/54F 06/21 02:01
→ : 4？一年只配到3千/4=750？
→ : 4？一年只配到3千/4=750？
推 : 6208至少管理費先降得跟0050一樣56F 06/21 02:20
→ : 看看折溢價吧 這幾天絕對是買6208划算57F 06/21 02:45
→ : 高稅率者 不如直接買0050連結基金不配息的 不開槓58F 06/21 03:49
→ : 不質押的 直接透過基金平台買 更省稅
→ : 不質押的 直接透過基金平台買 更省稅
推 : 50專家：連結基金和etf的手續費用總開銷比基本一樣60F 06/21 04:14
→ : 只差在基金可選擇不配息
→ : 只差在基金可選擇不配息
推 : 長期投資10年/20年/30以上的市值型基金，確實經理費62F 06/21 04:23
→ : 和管理費用會影響到你未來的績效，ETF換股手續費我
→ : 記得根本不高，而且也才收一次性的。但是管理費和經
→ : 理費用是長年下去累積的。
→ : 不配息的0050連結基金真的不錯，直接複利繼續滾動。
→ : 需要錢再賣就好。
→ : 和管理費用會影響到你未來的績效，ETF換股手續費我
→ : 記得根本不高，而且也才收一次性的。但是管理費和經
→ : 理費用是長年下去累積的。
→ : 不配息的0050連結基金真的不錯，直接複利繼續滾動。
→ : 需要錢再賣就好。
推 : 50近幾年規模膨脹那麼多，在6208成立前的成分股數68F 06/21 07:10
→ : 量對現在的影響根本很小了
→ : 量對現在的影響根本很小了
→ : 我比較好奇正二該買哪一檔70F 06/21 09:09
推 : 我個人不會轉換 只是開始降低買6208的比例專買005071F 06/21 09:36
→ : 而已
→ : 而已
推 : 資產不到八位數應該都沒什麼差73F 06/21 09:45
→ : 54c解釋484怪怪的。54c 100%不是剛好說明沒用其他來74F 06/21 09:47
→ : 源灌股利嗎？
→ : 源灌股利嗎？
→ : 0050的連結基金也是個辦法 但除了不能質押開槓外76F 06/21 10:10
→ : 連結基金的追蹤誤差一直比0050差 有人推測是基金會
→ : 保留更多的現金有關 有興趣可以研究
→ : 54C要用灌來講也很怪 它就只是ETF收入的來源比例
→ : 如果就是日常營運的結果 也沒甚麼特地去灌的問題
→ : 正二我現在是持有631跟675 但已經考慮新增的用685
→ : 原因是費用較低 流通量也起來到我可以接受的水準了
→ : 更正前面推文 ETF證交稅是千分之一非千分之三 所以
→ : 轉換成本大概只有千分之二 一年內就抵回來還有剩了
→ : 連結基金的追蹤誤差一直比0050差 有人推測是基金會
→ : 保留更多的現金有關 有興趣可以研究
→ : 54C要用灌來講也很怪 它就只是ETF收入的來源比例
→ : 如果就是日常營運的結果 也沒甚麼特地去灌的問題
→ : 正二我現在是持有631跟675 但已經考慮新增的用685
→ : 原因是費用較低 流通量也起來到我可以接受的水準了
→ : 更正前面推文 ETF證交稅是千分之一非千分之三 所以
→ : 轉換成本大概只有千分之二 一年內就抵回來還有剩了
推 : 都買啊85F 06/21 10:30
推 : 年底就換富邦大動作了 現在再找對手優缺點86F 06/21 11:14
→ : 市場太大 邦邦不可能放著
→ : 市場太大 邦邦不可能放著
推 : 006208花那麼多年挖下不少市占 不覺得會坐以待斃88F 06/21 11:17
→ : 反正我現在就都每個月各扣三次一萬
→ : 反正我現在就都每個月各扣三次一萬
→ : 6208會不會有大動作我也不知道 但長久累積的稅務優90F 06/21 11:22
→ : 勢就在那 即使6208降到比0050更低一點 對我來說還是
→ : 0050會有更好的稅後報酬 當然沒稅務煩惱的可以觀察
→ : 看看 現在費用大概一年差萬分之5也不多 等個一兩年
→ : 損失也不大 我主要還是因為稅務影響大才轉換
→ : 不過老實說 我覺得6208已經晚了 50的費用隨規模下降
→ : 你等越久動作 它規模越大 你費用就要降的更多才能贏
→ : 真要動作 應該是發現50規模正快速上升就要動作了
→ : 勢就在那 即使6208降到比0050更低一點 對我來說還是
→ : 0050會有更好的稅後報酬 當然沒稅務煩惱的可以觀察
→ : 看看 現在費用大概一年差萬分之5也不多 等個一兩年
→ : 損失也不大 我主要還是因為稅務影響大才轉換
→ : 不過老實說 我覺得6208已經晚了 50的費用隨規模下降
→ : 你等越久動作 它規模越大 你費用就要降的更多才能贏
→ : 真要動作 應該是發現50規模正快速上升就要動作了
推 : 006208就老二哲學吧...不要像某人假老二就好98F 06/21 12:26
推 : 所以006208轉正二仔，才幾個月又變回006208轉005099F 06/21 15:16
→ : ，那年底又要轉啥
→ : ，那年底又要轉啥
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