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作者 j0588 (提前退休ing)
標題 Re: [請益] 好奇為什麼一直討論債
時間 Mon Feb 19 07:56:58 2024

※ 引述《aria0520 (紫)》之銘言：
: https://i.imgur.com/VXGhEW7.png
: 還真有 不要小看ㄌ華爾街推產品的功力 什麼沒推過 這麼基礎的肯定早就推了
: 就是真正有在玩債券的都知道的Target Maturity Date Bond ETF (時限債券ETF)
: 一圖流簡單說明
: https://i.imgur.com/qr9wcFj.png
: 一般債券ETF不會持有到期 是滾動的
: 但時限債券ETF 你就想成他剛開始就買了一籃子到期日非常接近的債券
: 然後給這個ETF設下整體到期日 提早到期的債券就陸續轉換成bill等其他債券
: ETF收工到期時 就是返還本金 相對於單一債券優勢自然是 你買單一債券
: 違約與否你的返還本金就是0或100 一籃子債券的時限ETF就看那籃債券的違約比例
: 分散風險
: 一般來說 你組債券梯 就可以用多個不同到期年的時限ETF來組
: 全手動組就是自己一年一年買一籃子組 本質上意義是一樣的
: 但時限ETF交易和資金量更靈活

是這樣的

歐美國家資本主義的玩法沒有極限

前面已經有人舉出有到期拿回本金的債券ETF

那有沒有永遠不到期的債券呢？

當然有，就是永續債券(Perpetual Bond)

只要發行者不倒，永遠(理論上啦)可以固定領息，很適合傳給下一代，匯豐銀行2010年發行過一檔

另外，也有所謂的超長期債券，雖然有到期日，但超過100年其實也跟沒有到期日沒兩樣(反正一樣領到死)，歐美名校的校務基金會發行這種債券

不好意思小魯剛好小買了一檔由加州理工學院發行的一檔超長期債券，到期日是2119年，以去年購買價格換算current yield是5.67%，就是當做終身定存的概念啦

https://i.imgur.com/8mzSCO3.jpeg
[圖]


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※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 114.32.251.217 (臺灣)
※ 作者: j0588 2024-02-19 07:56:58
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[請益] 好奇為什麼一直討論債
02-17 06:46 spiritempire
Re: [請益] 好奇為什麼一直討論債
02-17 11:16 gb98
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02-17 12:10 bobgod
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02-17 12:58 spy9527
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02-18 08:00 Redbeansauce
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02-18 18:44 rayccccc
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02-18 21:01 peter98
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02-19 01:33 aria0520
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02-19 04:15 wenchenggc
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02-19 07:48 win8719
Re: [請益] 好奇為什麼一直討論債
02-19 07:56 j0588
Re: [請益] 好奇為什麼一直討論債
02-19 10:06 ffaarr
Re: [請益] 好奇為什麼一直討論債
02-19 19:11 Spectator
推 wen12305: 我也一檔瑞銀的永續債，美金計價，9.25%1F 02/19 08:02
推 jack1218: 9.57很好欸
更正 9.252F 02/19 08:11
→ z256418: 永續債通常條款會設定發行滿一定年限就能贖回惹0.04F 02/19 08:16
推 wen12305: 雖然是永續債，但其實降息後利率高的都有高機率被贖回6F 02/19 08:18
→ j0588: 我買的這檔雖然是callable，但第一次call也是2119年喔8F 02/19 08:23
推 tongmove0503: 長知識，推10F 02/19 08:31
推 square: 資本主義太神啦11F 02/19 08:41
推 HenryLin123: 啊不就儲蓄險嘻嘻12F 02/19 08:44
→ z256418: 儲蓄險買的標的就是這種基金0.0 只是你又被保險公司多a一點13F 02/19 08:47
推 HenryLin123: 儲蓄險利率低但是傳給小孩免稅？錢太多再考慮吧。看起來有點意思，不過對我來說債息要課稅，那我買VZ領股利比較划算。15F 02/19 08:48
推 g0t24568: 永續債其實就是之前瑞士信貸直接被減記的債券啦...18F 02/19 09:09
→ saisai34: 債留子孫 0.0y19F 02/19 09:21
→ aria0520: 華爾街什麼產品沒玩過 所以說話真的不要說太滿 不然就會像那篇原po那樣20F 02/19 09:24
→ bojan0701: 真的是“債”留子孫...22F 02/19 09:25
推 no2muta: 長知識推23F 02/19 09:42
推 ChikanDesu: 儲蓄險哪裡免稅了 實際上就是偷拿現金給小孩而已 太大額還是會被查金流的 脫褲子放屁 要贈與偷塞小額幾十萬現金定期拿去存也一樣好嗎 幹嘛丟儲蓄險
要保跟被保險人不一樣 一定會被查贈與的 只有身故金才能免稅 但你子孫在死前就不可能動用這筆錢
你又不能確定你何時死 為了避10-20%稅 把錢丟在一個放六年以內沒報酬的保單 還不如好好投資 乖乖繳稅24F 02/19 10:16
推 laurakao: 儲蓄險連通膨都打不過，留給小孩不如開小孩證券戶定期定額市值型etf31F 02/19 10:29
推 obey1110: 不如買A以上公司債ETF!就幾家公司倒閉都不會虧太多33F 02/19 10:36
推 mimimaster: 儲蓄險要保人跟被保人都是自己的話是免稅的
指定收益人免遺產稅 而且2~3天就拿的到錢，要保人被保人不同才有稅的問題34F 02/19 10:45
噓 m180: 儲蓄險真的垃圾 曾被綁六年 垃圾業務只為了自己37F 02/19 10:55
→ saisai34: 儲蓄險就是賠錢貨 0v038F 02/19 11:08

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