看板 Stock作者 PURE100 (歸鄉)標題 Re: [請益] 今天面板可以加碼了嗎?時間 Fri May 21 07:45:15 2021
https://ctee.com.tw/news/tech/463154.html
以前DisplaySearch的大咖出來講話了,如這串回文5月初的預期,謝勤益看最快Q4面
板供需反轉,5月下旬報價續漲沒用,因為越漲越少,Q3就要持平,明年衰退,循環股
EPS在衰退期沒甚麼用處,股價高點已過,跌很深當然會反彈,反彈到哪就不好判斷,
賺這種錢太辛苦了。
※ 引述《PURE100 (歸鄉)》之銘言:
: 先前提到面板高點時間到了,貨櫃還有點時間,但時至今日,貨櫃的時間也越來越不利了
: ,近期全球股市修正,對利空的反應激烈,對利多反應小,當然跟股價位階有關,大家都
: 賺錢,砍起來當然不手軟,怎麼說貨櫃的有利時間也越來越小呢?首先回到去年11月,當
: 時研判疫情即將趨緩,經濟活動回溫,加上美國對消費者送錢與擴大寬鬆,可以預見商品
: 需求持續增加,供應面供應不及,各種原物料漲價無解,而其中營運槓桿最大,獲利成長
: 最快的就是貨櫃了,但等到下半年疫情若逐漸控制,消費者的需求會轉向服務業,商品的
: 需求就會開始逐漸降回正常水準。
: 甚麼樣的商品需求會降得比較快? 當然是疫情間增加較多的消費性電子為主,對照近期
: 中國大陸的智慧型手機與TV銷售數據下滑迅速,Q3 消費性電子旺季不旺的可能性也就跟
: 著大增,而其中大概只有NB消費還比較難講,因為疫情下NB舊換新換機週期按統計數據
: 有明顯縮短,PC大廠法說也認為今年需求持續強勁,這個就再繼續觀察下去。
: 先前有提到海運還有點時間,但前兩天Hapad LLoyd的法說認為下半年將逐漸回到正常,
: 這也沒甚麼,畢竟看明年更好的是少數,股價卻直接重挫14%,也許有可能真的是法人都
: 在準備轉折點,擔心商品消費Q3反而旺季不旺,而且同時間觀察LA塞港天數,4月前一直
: 都維持8天以上,4月中開始迅速下降,到昨天已經剩下6.1天了,可是FBX運價這幾天還是持續
: 創新高喔,居然可以這麼弱勢?!當然股價短期跌這麼快有可能反彈,短線誰都說不準,
: 小弟認為跟面板一樣,高點已經出現,後面就留給高手去玩了。
: 還是重申,消費行為往服務業轉,未來半年一年非必須消費品、特別是疫情期間受害的
: 行業,還是後面比較安全的行業,這多半集中在傳產。電子的話就是看Data center與
: server需求長期穩定成長,以及車用晶片Q3後開始供應增加,車用供應鏈也是可以留意
: 的。
: 推文會附上兩張圖請參考。
: ※ 引述《PURE100 (歸鄉)》之銘言:
: : 今天很多家外資寫了五一長假中國電視銷售狀況了,節錄其中一家如下:
: : China TV sell-through not inspiring YTD on a unit basis... According to data
: : from
: : AVC, total China TV sell-through was down 7% YoY to 12mn units in the first
: : four months of this year. In 1Q21, total sell-through was down 1% YoY to 9.9mn
: : units, off a low base of down 20% YoY in 1Q20 when Covid-19 was most severe
: : in China. For the latest May holiday promotion (Week 16-18, Apr 12-May 2), TV
: : sell-through was down 24% YoY to 1.8mn units in China. While TV sell-through
: : seems sluggish so far this year, we believe that the data does not tell the
: : whole
: : story, as the mix has changed meaningfully toward larger size TV models.
: : 還是先前講的那個邏輯,數據上正在支持這個邏輯,面板的需求70%以上來自TV,不管
: : 其他領域(車用、戶外看板...)成長有多強,TV跟PC需求一掉,短期供需反轉的可能性
: : 就大幅增加了。
: : 今天聯發科被降評,也是看SP賣不好,也是同一個邏輯,電子產品反映成本漲價,需求
: : 彈性的關係,需求下降的速度很可能會比想像得來的快,下半年電子旺季不旺恐怕機率
: : 大幅增加,沒有人可以說一定會發生,但這個趨勢不可不察。
: : 短線上沒有任何一個行業上修財務預估可以跟原物料比,原物料內又沒有任何一個行業
: : EPS上修速度可以跟貨櫃比,持續看好並持有是短期合理的策略,但越往下半年到明年去
: : 想,經濟早晚要恢復正常,服務業需求早晚要取代現在疫情中的製造業需求,投資上更
: : 應該重視這件事,去年封城中受害的行業有哪些? 那些可能就是原物料之後可以接棒的
: : 行業了。以上分享,覺得不對就笑笑就算了。
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※ 同主題文章:
Re: [請益] 今天面板可以加碼了嗎?
05-21 07:45 PURE100.
推 Kobe5210: 關鍵在於AUO/INX是否以後不再是景氣循環股?
其餘的短線沖來沖去都不是很重要1F 05/21 07:48
推 opcomtt: 好,信你一回,今天勇敢進場3F 05/21 07:51
→ Kobe5210: 報價續漲就是續抱,只是現在多了疫情因素比較麻煩4F 05/21 07:51
→ PURE100: 哈哈哈 5月初30說要跑你信了嗎? 勇敢進場是空還多?5F 05/21 07:54
推 opcomtt: 這你不需要知道,反正勇敢的進場,因為受到鼓舞了6F 05/21 07:55
→ PURE100: 報價續漲想續抱OK 等報價跌要跑嗎? 只是那時不知
股價剩多少7F 05/21 07:56
→ PURE100: 散戶真有趣 過陣子我們再來看...11F 05/21 07:57
推 Kobe5210: 用傳統景氣循環股的看法來思考,你當然會這樣解讀
以前我也會這樣解讀,大家都會
重點是你覺得報價會像以前一樣急墜,我認為不至於~12F 05/21 08:02
推 nakinight: 一樣都漲1塊 只是價錢高了 漲幅當然變少16F 05/21 08:10
噓 autocad08: 講的這麼有自信,那你怎麼不壓全身空面板17F 05/21 08:13
推 pipi2: 我不太了解產業,不過最近外資調降16檔半導體Ic設計也是用未來供過於求,這供給趨勢有這麼好判斷嗎?18F 05/21 08:14
→ PURE100: 當然不好判斷阿 我也是30才知道要跑 友達高點是35但總不能不往前看 一直往後看說獲利多好多好
等你看到不好才要賣 股價很可能都準備要反彈起漲了20F 05/21 08:14
推 deani: P大 友達的高點 您認為是35嗎?23F 05/21 08:17
→ PURE100: 講甚麼壓全身就不用了 沒有人是神 重點是邏輯判斷請看我5/3回文 我是那時認為友達高點過了24F 05/21 08:17
推 rwhung: 看空又不一定要做空26F 05/21 08:18
推 stosto: 你知道車用面板也不少嗎27F 05/21 08:19
→ stosto: 而且這波面板一開始漲價的原因並不是需求增加
一切的惡源都是中國,斬斷後真的很多東西都正常了29F 05/21 08:20
→ PURE100: 噴車用面板的請爬文 沒空一職講了31F 05/21 08:21
推 fossileel: 我有個小問題,您說五月越漲越少,可漲價金額明明就差不多,下降的是比例,可這不是當然的嗎?面板價格越墊越高了啊32F 05/21 08:22
推 weekman: 中國面板把韓廠搞掉,當然能坐地喊價35F 05/21 08:22
推 iamaq18c: 美股那邊對面板的價格一直降 都快打折了....
看起來是快逃吧36F 05/21 08:22
推 stosto: 不見得一直漲啦,但至少雙貓的獲利不會像以前一樣以前賣一片虧一片,現在比較有獲利的機會38F 05/21 08:24
→ PURE100: 貨櫃運價越墊越高 你有看到漲幅收斂嗎?40F 05/21 08:25
→ PURE100: 美西每大櫃5500上下 去年的4倍 前天附加費漲300042F 05/21 08:26
推 fossileel: 再者,以前面板價格低迷是因為中國低價搶市,分析師們都認為京東方那些大頭們未來會走回老路我也沒辦法。43F 05/21 08:26
→ PURE100: PTT風向現在是看多面板還是看空啊? 我一職被噴耶46F 05/21 08:26
→ yuyumoon: 然後對岸那兩家股價也沒因這消息創新高 自相殘殺?搞不好是還沒反應 抱歉47F 05/21 08:27
噓 surferblue: 我賠了18萬 出場了 給您參考 也許可以進了49F 05/21 08:31
→ PURE100: 那搞不好會反彈喔 但這對我不重要 我買解封股
我5/14講過了51F 05/21 08:33
推 fossileel: 所以航運比較強啊,你想表達什麼?航運比面板前,所以去買航運,那我同意。面板爛到掉渣,榮景不再,明年一路崩跌至個位數?這就見人見智了。
*強53F 05/21 08:34
推 zxcvbnmnbvcx: 我本來以為這帳號很神 但其實也是看漲說漲 看跌說跌不過也不用到對做啦 不是反指標 當作評論58F 05/21 08:36
→ PURE100: 這你講的 我只有講高點過了股價要在哪停 我不care我重點只有高點過了 我不玩面板60F 05/21 08:36
→ ilanalan: 合理中肯,有其他有好的標的幹嘛買面板63F 05/21 08:40
推 bbsbug: 我剛下載了PCMAN來推文,那請教大大 現在應該佈局什麼產業?@@;65F 05/21 08:40
推 kizajan: 長知識了 今天all in 空面板68F 05/21 08:41
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