看板 Stock作者 wulongman (生活)標題 Re: [標的] 大立光 底部保守多時間 Fri Apr 8 20:01:07 2022
※ 引述《wulongman (生活)》之銘言：
: 大立光今年eps不知能否守住130. 用120算好了，本益比22. 股價下看2000，其實也不是不
: 可能。
: 妖晶光今年也許沒8塊，現價511. 所以本益比63.
: 大立光H1稅後淨利37%, H1: 營收219.33億稅後賺81億。
: 玉晶光H1稅後淨利7.8%, H1: 營收51億稅後賺 3.9億。
: 上述是很簡單的橫向比較，我很開心大立光股價一直跌。
: 大立光就是深不見底，麻煩用力拋售。
: 我成本不到2900了，靠大家拋售來攤平了。
: 十分感謝
上文是我上次猜的爛東西，最終2021年大立光的 EPS 139, 妖晶光 EPS 20.59
妖晶光是我的不對, 也差太遠。單論下半年吃到蘋果的單子, 妖晶光就大補,
但是毒蘋果終究是毒蘋果，妖晶光營收創新高，稅後淨利卻是三年新低。
所以大立光跟妖晶光都吃虧了, 只有爽到蘋果。
有時看大家討論說 600 元撿大立光, 總是覺得特別有道理。
2021年最終財報,大立光帳上現金 891億, 總負債 329億。
所以「每股淨現金」價值是 (891-329)億/134,140,200股=418 元左右。
這個意思是說，所有的大立光土地，廠房，設備，以及一年內可轉現金的資產
通通不算錢，大立光也值 418元現金。
「每股淨流動資產」價值是 (1243-329)億/134,140,200=681元，
這個意思是說，所有一年內能轉成現金的資產都賣掉，
其他的土地，廠房，設備都不算錢，大立光價值 681元。
大立光今日的收盤價 1660元，市值 1660*134,140,200=2,226億
2021年是近5年的爛年了, 原因大家都知道。
2021年，大立光營業現金賺了208億, 資本支出 59億, 還留存了149億現金。
(這裡大立光拿了122億元出來發股利，我有領到股利，還被扣稅...)
以大立光現在的實力來估計:
(市值2,226億-淨現金價值562億)/149億=11.1 年會賺到這些現金。
(市值2,226億-淨流動資產價值914億)/149億=8.8 年會賺到應有價值。
當然，如果情況一直往下墜，上面寫的就都不會兑現，但只要不賠錢，
保底 418 元現金價啦，隨時間往上增加，跟放銀行一樣。
舉例來說：
如果你原意拿新台幣 418元，跟我換新台幣100元，我也是非常願意啦，
買賣總是要有一些邏輯嘛，所以我前面說 600元接大立光特別有道理。
買什麼都是賭嘛, 竹北買個500萬的房子，8.8年後變1000萬好像
也不是難事對吧。
上一次巴菲特買可口可樂，大概持續買入了4年左右，買個好幾年在股板
是怪咖，但總是有人這樣做嘛。
捏著就賭下去啊，我大概持續買進了1年3個月左右了。
https://imgur.com/f8Jv4OR
套一句比爾蓋茲的話：「輸光了，我也還有工作的技能嘛。」
不會餓死啦~
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推 IanLi: 人家的部位在賺錢，死抱的部位在賠錢，佩服心裡素質去逆向思考。4F 04/08 20:06
推 carfu: 好慘 標準越攤越平.....6F 04/08 20:06
→ IanLi: 質去逆向思考。7F 04/08 20:06
推 vvnews: 賠2百多 慘8F 04/08 20:07
→ tigerzz3: 好奇都沒有其他持股 就這樣抱著？12F 04/08 20:08
推 lynos: 友達本益比只有3倍，長期看衰，大立光若不再起，本益比真的只能10倍以下13F 04/08 20:08
推 newvote: 賠兩百多....可是本金應該不止這些吧15F 04/08 20:10
推 Dimitre: 幫QQ 少了一台進口車21F 04/08 20:16
推 f204137: 這種算法不如買可成 你會抱得更安心24F 04/08 20:17
→ bandongo: 你有看到蘋果用更多鏡頭嗎
演算法拍照打爆你了25F 04/08 20:17
推 li11223344: 記得Htc200左右的時候看過這種算法，然後...27F 04/08 20:20
推 abiggun: 本淨比還是可以低於1啊29F 04/08 20:21
推 lightsquare: 如果他一直花錢研發 但沒人買單或者賠錢賣呢 淨值一樣會下去喔30F 04/08 20:22
推 ins716: 乾 神人！32F 04/08 20:24
推 goodjop: 如果要攤平 也要等趨勢改變確立後再買進，現在都在猜底而已34F 04/08 20:27
推 detaulin: 哥佩服你，是我早都不知道跑幾趟了36F 04/08 20:29
推 PeikangShin: 從5千多跟你說會一直烙賽，只能去做多舜宇……你還買……扛出去剛好而已……
玉莖光買量測設備花多少～你以為光學量測設備像chamber那麼便宜哦……40F 04/08 20:40
推 ljh109: 雖然說是閒錢，但賠到一定程度真的不會心痛嗎？44F 04/08 20:44
推 roxiang: 作多舜宇？？是不是沒去看舜宇股價跟光光一樣烙賽啊45F 04/08 20:45
推 Merkle: 手骨粗的就是不怕套47F 04/08 20:46
→ snowy1045: 我老闆在1900的時候買了八張，他聽說會賺錢就買了就放著不看…不知道要不要叫他出掉49F 04/08 20:49
推 PeikangShin: 拜託 人家講的是肛肛5千多時去做多舜宇 連中文都看不懂 難怪你賠錢……51F 04/08 20:50
推 PeikangShin: 光豬屎屋的設計概念就把你壓在地上碾爆了～還是你覺得肛肛薪資和頭腦水平＝滷肉55F 04/08 20:56
推 cospergod: 這檔我從+20%->-5%，真的爛59F 04/08 21:29
推 okah: 真冷靜啊…60F 04/08 21:31
→ faelone: 老闆這麼老實實在不用自己去算有的沒的61F 04/08 21:31
推 rbull: 一檔重壓我還真的做不到63F 04/08 21:37
推 obovqq: 我知道你還有錢☺65F 04/08 21:49
推 oyaji5566: 看對也好看錯也好 股價跌是事實 市場總是對的 遵守紀律保護自己66F 04/08 21:50
推 andieschen: 我是覺得可以繼續往下買 即使宏達電很慘有往下買等到個元宇宙就回來 大立光也一樣 只要沒下市有配息就不用擔心 只是本真的要夠厚68F 04/08 21:50
→ oyaji5566: 你說抱了一年3個月，今天已經是一年前的腰斬價了72F 04/08 21:53
推 caumu: 半年配殖利率還過得去，放給他配74F 04/08 22:07
噓 lookjason: 這是真愛 星期一買1股支持原PO一下76F 04/08 22:31
推 morrishh: 你知道你只要三個月前認賠改買金融早就賺回來了嗎77F 04/08 22:32
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