看板 Stock作者 konica42 (拉麵)標題 Re: [新聞] 不尋常？AI 三巨頭齊喊放慢模型研發 科時間 Sun Sep 13 21:54:35 2026
原文蘇珊
看了整串我的感想是
1.在沒有看到雲端巨頭正式宣布Capex下修之前
全都當成鬼故事
ai現在已經進入了一個科技戰的程度
你大可以放慢下來，但你的對手只要不信你這套
繼續提升，未來就是 高階AI vs 低階AI 的科技戰
那 國力的差距會被拉開多少，無法估量
2.資料中心的新建確實造成了當地不少居民的反感
為了降低這種反感，聯合發出新聞讓居民看到「其實我們也有在擔心」
或許也是一種商業操作的方式，讓你感覺其實我們是很擔心這件事情的
但我們也得繼續前進，為了國家變強
3.幾大雲端巨頭的共同聲明說的很隱諱「放慢」而不是「暫停」
或許在他們的理解內，算力的需求爆炸提升，27~28可能要翻倍以上
會導致硬體價位快速的直線飆升
現在放出要「放慢」的消息，順便等待供應鏈的跟上，說不定是他們降低成本的一種手段
討論這個話題不會是只有9月12當天才開始討論的
所以既然這個話題早就存在了
雲端巨頭又何必在財報上修資本支出
就是因為要繼續追算力提升
但不希望成本提升太快(太燒錢)
所以才會有這類的消息吧
整體看下來，需求>供給的情境很明顯
如果需求端不放出「我可能會降低需求或是放緩需求」的消息
供給端的價位就可以無止盡的一直往上「反正我吃定你需求端」
但真正決定最後樣子的
還是資本支出，雲端巨頭還是願意掏錢出來買單
只是不願意無止盡的一直掏更多錢買單
我想這才是這篇聯合聲明會發出的原因吧
沒人會想在這個時間點放棄AI
這已經是一台啟動了的火車，沒有盡頭，無法停止
你可以決定他的速度，但他已經停不下來了
全世界現在都在同一條船上
無論你我都是
當AI已經開始進入人類的生活、產業、經濟體
這台列車就已經註定停不下來了
因為你一停下來，就跟長期口服藥突然停藥一樣
反彈性的副作用，沒人可以預期也沒人可以估算
硬著頭皮也好，騎虎難下也罷
只能勇敢
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※ 作者: konica42 2026-09-13 21:54:35
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Re: [新聞] 不尋常？AI 三巨頭齊喊放慢模型研發 科
09-13 21:54 konica42.
推 noahlin: 講這些沒用啊 情緒跌爛eps不用動估值都可以掉20%1F 09/13 21:58
所以才要操縱情緒逼你丟便宜股票出來
推 kalapon: 這個困境模式，散戶是警察還是囚犯？2F 09/13 21:59
我覺得是獄警，看似有監督權，實際上人還是在監獄內
→ noahlin: 後面還有民主黨大勝 各種限制資料中心興建的鬼故事今年高點在六月應該是確定了
實際上capex 不會在幾個月內有明顯變化
但市場情緒會被重大打擊
就跟七月開一堆好財報都跌爛一樣3F 09/13 21:59
操縱市場情緒是資方很愛做的事情
有本事明天開始外資全賣光一張不買
推 xxx5566: 相信你了 記憶體可以下來一下嗎 我組個電腦不夠錢8F 09/13 22:03
很難，零售端的朋友的說法是短時間內進貨都很難，沒人願意賣，價位太高進貨成本也太高
※ 編輯: konica42 (114.32.86.146 臺灣), 09/13/2026 22:06:08
推 goodevening: ai供應鏈短期就是跌爛 csp現金流被質疑這麼久 殺一波正常9F 09/13 22:09
推 gest7240: 中國不會停下來
只要你的對手沒有停下來 你停下來就是放棄11F 09/13 22:09
推 stocktonty: 大家都一直加注 不跟就是前面全白費 必須繼續跟
直到有巨頭財務爆炸 才會有人死心 才會真的停
所有人都覺得支出太高，但所有人都覺得自己不能先停14F 09/13 22:14
→ stocktonty: 沒有人爆掉之前 本來想抽腿的人也不會下定決心放棄18F 09/13 22:19
推 ChikanDesu: 股價跟你說的無關好嗎 一大堆炒高的要崩完全可以崩回PE10不到19F 09/13 22:20
→ stocktonty: 因為現在喊停等於直接認輸 會死更快 不如先等有人死21F 09/13 22:20
→ homerunball: 沒有夢想你要拿什麼支撐股價和股值
大型版囚徒困境 偷跑的就是贏家
就算失控寧願美國先出去瘋也不要西台灣贏24F 09/13 22:21
推 eipduolc: 我也覺得只看capex就好
不要聽他們說什麼，要看他們做什麼27F 09/13 22:24
→ bnn: 沒有什麼不跟就是全白費 半導體鉅額投資也會搓湯圓當年18吋晶圓也是研究一下覺得經濟不回本喊停卡掉半導體人用Roadmap擠牙膏其實也是挺熟練的
熟練的藏著技術儲備慢慢擠牙膏等待攤提回本很多次了30F 09/13 22:37
→ bnn: 比如聯電當年喊停認輸也沒有死更快這件事
資本效率市場自己會分層有人吃頂層有人吃底層 分化35F 09/13 22:41
推 cvn21: 盲猜45~46盤整等年線爬上來37F 09/13 22:42
推 rick6304: 冷戰登月也這樣 好貴好貴 結果都在偷偷準備
誰想當第二個蘇聯39F 09/13 22:44
→ aloness: 你的對手或許沒有停下來，但你的對手也沒有高階伺服器可買
ai的競爭從來就不是個自由的市場
衝擊比較大的是賣鏟子的，你們要拉長投資速度，他們的獲利成長就停滯了，一堆本夢比股價會崩41F 09/13 22:53
→ konica42: 最終還是回到誰是真正有賺錢的公司46F 09/13 22:57
→ cerwvk: 結果蘇聯經濟撐不住, 解體.47F 09/13 23:00
推 stocktonty: 聯電沒死但股價從最高點跌掉95%然後躺了20年48F 09/13 23:06
推 alttwin: 就算如此，光是市場恐慌升息整體大盤就不會好
個股承壓再度修正，砍融資、程式單一起來怎麼會好50F 09/13 23:11
推 sleepinggod: 三巨頭大概是覺得nvidia太貪狗了，緩一下買gpu 的錢54F 09/13 23:19
推 al311166: 你是不是有買五千以上的發哥～55F 09/13 23:20
→ sleepinggod: 另外，我猜是因為模型發展遇到瓶頸，所以對外說要暫緩。56F 09/13 23:21
噓 starwind159: 只在意經濟 利益 忽視顯而易見的風險
第一起AI失控災難 才會不見棺材不掉淚58F 09/13 23:26
推 omanorboyo: 不在乎錢當然不用放慢 阿就錢不夠啊..
每個硬體商一直喊報價漲 哪來那麼多銀彈
跟營收一樣 等你看到高點 股價早修正了60F 09/13 23:31
→ lavign: 是巨頭們戰略恐懼的需求，不是市場終端的需求63F 09/13 23:34
→ appledick: astra一出 算力起碼要現在的好幾倍已上才夠用65F 09/13 23:39
推 offstage: 想起小學時跟同學約一起寫作業，說好到家裡才開始寫，結果同學在家先寫了一些才過來67F 09/13 23:59
→ aloness: 即便暫緩新世代伺服器採購，nv跟amd的產品也賣不去中國，要擔心啥？不如擔心中國想盡辦法跳板到美國來存取資源69F 09/14 00:03
推 moses801: 可是跌是真的呀嘻嘻 你就繼續不要賣嘿73F 09/14 00:27
推 crusoe: 連我七十幾歲老媽都在用AI了，停不下來74F 09/14 00:32
推 AudiA4Avant: 就是商業考量絕對不是道德
信不信過幾個月又不危險了75F 09/14 00:32
推 asdasd4522: AI本來就不能停了 停了國力被拉開 就是等死77F 09/14 00:37
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