※ 本文轉寄自 ptt.cc 更新時間: 2024-02-18 08:42:16
看板 Stock
作者 標題 [心得] 長天期美債ETF的機遇
時間 Sat Feb 17 04:08:05 2024
買借死之美債ETF的機遇
美國聯準會接下來很長一段時間的重點是對抗通膨，隨經濟過熱，cpi微增的情況，可能
走向股漲債微跌的形勢。
然而聯準會即使升息也不可能再升息多少，公債價格最多跌10%回歷史低點。以美債ETF配
息約4%來說，此刻購入，搭配質押，等於是一個非常好的借錢不還工具。
要記得得是原型才有配息，債正二不行。
比方說要買60萬的車，原本是付分期車貸，現在改成買100萬的美債，質押出60萬，每年
借款利息2.15%，不用還本。就這樣一直借著，債息4%扣掉利息每年還賺3萬多元。
直到聯準會進入降息循環，到1.5%甚至0利率，債券價格漲80%，再賣掉債券，倒賺了120
萬。
現在美債ETF真的是十年才有一次的購入機遇。就算是一時間沒有要借錢也可以先買著放
，等於購入了一個借款權，要大額消費或投資時可以借錢不還。
欠債要還誰還要借！
補充：本篇是在你要大額消費或風險投資時，此刻有比花現金更好的選項。
如果沒辦法擁有100萬的資產，代表你不應該提早消費60萬，應該做的是持續買入資產（
有時候是股，現在是債）到消費金額的167%，這是消費主義常給人的理財陷阱，現金被低
價值地消費掉而不是轉成可持續的資產。（這觀念真該從小在學校教！）
有時候是股，現在是債）到消費金額的167%，這是消費主義常給人的理財陷阱，現金被低
價值地消費掉而不是轉成可持續的資產。（這觀念真該從小在學校教！）
正確作法：現金買入資產直到167%的消費額，抵押資金出來消費
一般誤解：存夠錢，拿現金去消費
錯誤作法：貸款（信用卡分期、信貸）來消費
--
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 36.224.18.233 (臺灣)
※ 作者: onekoni 2024-02-17 04:08:05
※ 文章代碼(AID): #1bpy2d7Y (Stock)
※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1708114087.A.1E2.html
※ 編輯: onekoni (36.224.18.233 臺灣), 02/17/2024 04:13:18
推 : 我真的存債著，我一直存債著不管是瘋的氣的我受著1F 02/17 04:13
→ : 我緊緊手握著
→ : 我緊緊手握著
推 : 債蛙笑死3F 02/17 04:18
推 : 結果看到a34賺錢，只能默默離開.4F 02/17 04:19
→ : 習慣低利率了? 以後很難掉到3%以下5F 02/17 04:47
→ : 等到降到3% 你的錢也會被今年開始的高通膨打爆
→ : 目前先看Q2油價90~95 明年看120~140
※ 編輯: onekoni (36.224.18.233 臺灣), 02/17/2024 04:50:36→ : 等到降到3% 你的錢也會被今年開始的高通膨打爆
→ : 目前先看Q2油價90~95 明年看120~140
推 : 無論市場漲跌，美債只跌不漲8F 02/17 05:02
噓 : 喝喝 你各位想通為何美債報酬屌輸股市房市了嗎9F 02/17 05:06
這篇是寫你如果要賣股買啥的時候一個比花錢更好的方式
或是你未來計劃買什麼投資什麼
可以拿去投資買房沒問題
推 : 哪裡借2.15，凱基只有3%10F 02/17 05:11
元大證金→ : 匯率11F 02/17 06:08
息不抵利台幣匯率要17元真的可能嗎？
※ 編輯: onekoni (36.224.18.233 臺灣), 02/17/2024 06:21:06
推 : 如果價格一直都趴著，這筆錢只能跟通膨打平12F 02/17 06:45
→ : 還有資金凍結成本
是的，這是指跟花掉現金相比→ : 還有資金凍結成本
花掉什麼都沒有
這個套著配而已
推 : 建議也不要借太多14F 02/17 06:47
→ : 很多機構之前跟你的想法類似結果就爆倉了
※ 編輯: onekoni (36.224.18.233 臺灣), 02/17/2024 06:51:51→ : 很多機構之前跟你的想法類似結果就爆倉了
→ : 你可以想想看為什麼滿手現金的巴菲特不這麼做呢0.16F 02/17 07:18
→ : 0y
因為投資的話不是買債→ : 0y
他要考量流動性隨時可重壓
至於現在買股投資就好
反過來以股買債上保險
大額消費則是買債質押保險些
※ 編輯: onekoni (36.224.18.233 臺灣), 02/17/2024 07:20:51
推 : 債券跑贏通膨就夠了，最壞情況崩下來反而還能再賺18F 02/17 07:33
→ : 80%
→ : 80%
![[圖]](https://imgur.disp.cc/3V/07pln9M.jpg)
推 : 這次要抱很久，加油21F 02/17 08:07
→ : 債報酬率跑輸股市是真的 但可以用槓桿把本金加大22F 02/17 09:02
→ : 最後一個本小利大 一個本大利小 算淨賺金額會差不多
→ : 都是卡在你的風險耐受度和(沒)槓桿爆掉的風險上限
→ : i.e.有多少現金流能支應你還款以及多少抗風險儲備
→ : 最後一個本小利大 一個本大利小 算淨賺金額會差不多
→ : 都是卡在你的風險耐受度和(沒)槓桿爆掉的風險上限
→ : i.e.有多少現金流能支應你還款以及多少抗風險儲備
推 : 講矽谷銀行更好笑 他是3% 2% 現在4.5欸26F 02/17 09:56
推 : 原po是好人，謝謝原po無私的經驗分享27F 02/17 10:33
→ : 請問原po，還有什麼風險或其他地方是要注意的，因
→ : 為我也打算用這方法試試。
風險..美國垮了倒債美元本位崩潰→ : 請問原po，還有什麼風險或其他地方是要注意的，因
→ : 為我也打算用這方法試試。
不然即使美國升息到7.25%
（幾乎不可能，
除非聯準會惡搞經濟）
你就多買幾張債券補維持率
將來降息也會賺回來
※ 編輯: onekoni (1.200.33.231 臺灣), 02/17/2024 10:43:16
推 : 跟我做法一樣，真的買原型就好，至少有配息，穩穩30F 02/17 10:50
→ : 的，如果有災難，自然就會降，放個幾年也還好吧！
→ : 的，如果有災難，自然就會降，放個幾年也還好吧！
推 : 既然知道會降息，買正2吧32F 02/17 11:11
正二有耗損，會爆死！正二有耗損，會爆死！
債正二沒配息加耗損5%
加管理費差不多等於內扣10%
只有在迅速降息期才適合買
千萬注意
那是別種投資策略
不是這種借錢不還的方式
推 : 奧義喔33F 02/17 11:27
推 : 房子拿出來增貸放美債賺點價差34F 02/17 11:45
推 : 這種心態跟只存定存，穩穩的，也是每年賺錢，你怎35F 02/17 12:04
→ : 知不會突然大蕭條崩跌，股市多危險，定存現在1.6%
→ : 穩啊，有87分像。
→ : 知不會突然大蕭條崩跌，股市多危險，定存現在1.6%
→ : 穩啊，有87分像。
推 : 這樣頂多賺一年而已，因為當經濟衰退後，立刻就降38F 02/17 12:30
推 : 真的 不如存定存39F 02/17 12:30
→ : 息了，還會措手不及40F 02/17 12:30
降息不正好讓你賣嗎？這個方式就是把原有的現金消費
透過美債/債務的形式順延到0利率時償還
這樣錢花出去卻賺到了錢
當然追求更大的報酬可以用股票
但記得保留更大空間別借滿60%
推 : 美債etf扣手續費等等的費用，還有4%嗎？41F 02/17 13:39
差不多喔推 : 原型是指直債嗎？什麼原型？42F 02/17 13:57
原型的20年美債ETF推 : 台灣發行的美債etf算原型嗎？43F 02/17 15:32
→ : 請問台灣發行的美債etf算是美元資產嗎？亦即在戰爭
這裡的原型指無槓桿→ : 請問台灣發行的美債etf算是美元資產嗎？亦即在戰爭
至於戰爭那個你問投信
→ : 風險新台幣崩潰的時候可以保護資產作用？45F 02/17 15:33
推 : 請問正2內扣有10%嗎？每月扣還是每年扣？公開說明46F 02/17 16:15
→ : 書的內扣差不多1%左右，沒到10%吧。
1%管理費→ : 書的內扣差不多1%左右，沒到10%吧。
4%無債息
4%波動耗損（目前是盤整期）
正二商品是每日再平衡
波動耗損是2的2次方=4
這樣大概8-10（看匯率）
推 : 元大我問到質借利率2.6%, 房屋增貸2.114%48F 02/17 17:20
元大證金不是元大證券或元大銀行
→ : 來去房屋增貸300W操作看看, 設定兩年寬限期49F 02/17 17:23
※ 編輯: onekoni (36.224.18.233 臺灣), 02/17/2024 17:42:14※ 編輯: onekoni (36.224.18.233 臺灣), 02/17/2024 17:43:00
推 : 謝謝大大無私分享50F 02/18 00:46
--
※ 看板: Stock 文章推薦值: 0 目前人氣: 0 累積人氣: 132
作者 onekoni 的最新發文:
![]()
週一就上市啦，我的每月定投會改買他，作為全球分散的手段。 上市之前剛好用一個慘痛教訓，來說明009826的好處，他高於VT0.3%的額外費用絕對值得 。 由於我抄底資金是複委託放在美股黃狗麻三檔，由 …319F 95推 6噓![]()
恭喜有抄底8.99的貪狗。 今天複委託錢終於到了，但也已經漲到連再平衡都不用的43000，這波沒賺沒賠。複委託 誤我。 誰再說VT贏過009826，009826能現切有時候就像今天差15%，多付0. …154F 96推 1噓- 好啦，這波總算有殺到見骨，如果FED放鷹嚇嚇大家，有機會到2倍槓桿加碼點。 這是26Q1，現在26Q2下個月就到，按照台積法說開出來的成長，本季成長超過預期。 因此兩倍的位置大概是39000-400 …208F 95推 3噓
- 正價差不是問題，正價差不漲才是問題。 只要是連續上漲的趨勢，報酬足夠，複利效應（年化報酬的平方）遠高於正價差轉倉+波 動耗損。 逆價差是減少損失，但整體報酬不夠的話，頂多讓你少噴一點。 每次轉倉逆價 …135F 57推
- 台股目前就是在43000+-8%反覆訂價明年上半年的成長。 26H1的台股能支撐的股價在41000點，但因為已經進入下半年，且股價本來就會提早開跑，所 以訂價到27H1是很正常的事。 除非CSP巨頭 …44F 29推 1噓
點此顯示更多發文記錄
→
guest
回列表(←)
分享