※ 本文轉寄自 ptt.cc 更新時間: 2025-12-12 10:40:35
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作者 標題 Re: [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI
時間 Thu Dec 11 12:48:00 2025
※ 引述《waitrop (嘴砲無雙)》之銘言：
: 要是真的這麼好賺,
: 怎麼全世界就只有你ORCL能賺,
並不是
https://files.catbox.moe/riaq3l.png
![[圖]](https://files.catbox.moe/riaq3l.png)
每一家hyperscaler都在擴大capex
也不是只有ORCL
他的RPO暴漲，最主要還是
灌進去了OAI的星際之門
OAI就是靠他跟Azure
也不會去找AWS跟Google
問題是，星際之門又是目前預估體量最大的
: 你ORCL有什麼特別技術或什麼特別軟硬體設計嗎?
還是有，本來就是資料庫跟雲端大廠了
沒有三兩三，市占率這幾年也不會上升這麼快
他們的優勢，Ellison講的很清楚
https://files.catbox.moe/1eddul.png
![[圖]](https://files.catbox.moe/1eddul.png)
: 就只是買NVDA機器放進資料中心,
: 錢就一直進來,
: 為什麼大家都不願意去賺,
: 為何別人寧願簽RPO給你五千億美金,
: 也不願意自己蓋資料中心,
: 小公司就算了,
: 為何META OpenAI MSFT GOOG不願意自己買NVDA自己用,
: 要花五千億美金給你賺?
同上，5000億基本上主要就是
奧特曼發包的，OAI就是找他一起搞
: 這就跟icrose說的有關,
: 但是必須澄清,
: ORCL沒有造價,
: 財報是完全正確的,
: 只是他少報一個部分,
: ORCL把剩余履約義務（RPO，即尚未確認的合同收入)當成未來實質收入,
: 就是很可笑的事情
: 那麼,
: ORCL有沒有也把剩餘履約義務所需的NVDA機器支出也算進去財報呢?
: 沒有,
: 因為財報不需要報"未履約"的支出
上面說法是錯的
不管是RPO還是未來Capex
其實都有透露
而且嚴格說這兩個數字本來就都不在財報裡面
都是管理層補充的數字指引
進一步說，
財報三表是沒有RPO這東西的
不過當期Capex確是實打實的記進去
這個行業，
就是先有capex, 後面才有營收
前幾年的GCP就是這樣，Google財報
看得一清二楚
: 當你覺得PRO五千億美金好棒棒的時候,
: 那麼合約的相對面就是ORCL有五千億以上可能是一兆美金以上的"未履約"的支出,
: 我覺得是爆定了,
: 華爾街應該也覺得ORCL是確定會違約了
並沒有
CDS利差是擴大很多沒錯，
不過整體利差離違約公司根本還天差地遠
: 我再把話說明白一點,
: 我不想花十億台幣在台北市大安區買豪宅,
: 但是我卻想在台北市大安區住豪宅住在周杰倫跟太子集團隔壁,
: 怎麼辦?
: 就花錢租呀!
: 我去找周杰倫跟太子集團豪宅住處的樓上或樓下房東,
: 我說我一個月花一百萬台幣或是一個月花一千萬台幣跟你租豪宅,
: 簽三年約, 這個三年約就是PRO,
: ORCL就是房東,
: META OpenAI就是房客
: 請問你買豪宅需要十億台幣, 錢哪裡來?
: 貸款跟銀行借錢呀!
: 那麼ORCL有把買房的十億台幣花費放在財報裡頭嗎?
當然會，開始投入就必須計入了
每一期目前都計入大量capex
才會搞到最近FCF很差
: 沒有,
: 他只有把未來三年的房租PRO放在財報上,
: 最多就只是把貸款每年繳的錢放在財報上,
: 但是你必須要保證房客願意用這樣的房租也願意租十年以上,
: 你才能回本,
: 你才能在這十年內有錢繳房租
我沒有買ORCL
不過這一篇指控，顯然跟事實差很多
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※ 作者: H2 2025-12-11 12:48:00
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※ 同主題文章:
12-11 10:52 ■ [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI風險令人擔憂
12-11 12:31 ■ Re: [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI風險令人擔憂
● 12-11 12:48 ■ Re: [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI
12-11 17:11 ■ Re: [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI
12-12 12:11 ■ Re: [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI
12-12 21:57 ■ Re: [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI
12-13 02:12 ■ Re: [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI
12-13 03:06 ■ Re: [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI
12-13 08:30 ■ Re: [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI風險令人擔憂
12-14 01:56 ■ Re: [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI
12-14 10:27 ■ Re: [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI
12-14 16:32 ■ Re: [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI
12-14 16:32 ■ Re: [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI
12-14 17:04 ■ Re: [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI
12-14 18:53 ■ Re: [新聞] 甲骨文股價暴跌超10%！訂單積壓越來越多 「燒錢」砸AI
→ : 推H2大1F 12/11 12:52
推 : 推2F 12/11 12:53
推 : 看無 簡單來說要崩盤了對吧3F 12/11 12:55
推 : 理論上星際之門必須成功 才能帶動類似的新計劃 但4F 12/11 12:56
→ : 不在一開始人們期望的方式上 就是馬上暴利大賺
→ : 不在一開始人們期望的方式上 就是馬上暴利大賺
推 : 推推6F 12/11 12:57
→ : 星際之門才剛開始蓋啊，會有營收就神奇了7F 12/11 12:57
→ : 現在只有星際之門的支出，沒有營收
→ : 現在只有星際之門的支出，沒有營收
推 : 說到底就是大家懷疑OpenAI沒錢付9F 12/11 12:58
→ : 其實看毛利率也知道這是辛苦錢，其他人不敢賭，他10F 12/11 12:58
→ : 比較敢賭，賭又不代表一定輸
→ : 比較敢賭，賭又不代表一定輸
→ : Hyperscaler裡面他就算是比較小的，比不上御三家啊12F 12/11 12:59
→ : ，問題是找他合作的OAI又是餅畫最大的
→ : ，問題是找他合作的OAI又是餅畫最大的
→ : 不看好openai就覺得沒可能，華爾街長期也不見得很14F 12/11 12:59
→ : 準
→ : 準
推 : 市場現在才要開始接受燒錢無底洞的事實 但未來最終16F 12/11 12:59
→ : 成果一定是轉型AI服務成功
→ : 成果一定是轉型AI服務成功
→ : 說到底就是大家擔心OAI搞不定啦，OAI不行，ORCL就18F 12/11 13:00
→ : 不行
→ : 不行
推 : 要看歐噴醬現在給人穩賺不賠的永動機願景底氣 是因20F 12/11 13:01
→ : 為2C 還是因為2B
→ : 為2C 還是因為2B
→ : 要一直軍備競賽，他才有利頭，需求一旦下降，GG22F 12/11 13:01
→ : 是啊 這場戲也只能看下去了23F 12/11 13:01
推 : 未來需求怎麼樣誰也不知道，就是在賭24F 12/11 13:02
推 : 馬斯克：歐噴醬沒錢啊25F 12/11 13:02
→ : 反正甲骨文就看歐噴醬啦
※ 編輯: H2 (118.165.129.98 臺灣), 12/11/2025 13:04:47→ : 反正甲骨文就看歐噴醬啦
※ 編輯: H2 (118.165.129.98 臺灣), 12/11/2025 13:05:19
推 : 沒錯 OAI失敗 ORCL也得倒楣 這是最核心的27F 12/11 13:06
→ : 其實說到底還是看需求 以前總有人把需求一口氣供完28F 12/11 13:07
推 : 所以永動機就是OAI負責需求。甲骨文借大錢進來買卡29F 12/11 13:07
→ : 分杯羹，錢不夠了NVDA輸血投資OAI，OAI於是又有錢可
→ : 以需求，甲骨文再拿訂單跟銀行借大錢投給NVDA，然後
→ : GPT沒有技術領先了，故事講不下去了
→ : 分杯羹，錢不夠了NVDA輸血投資OAI，OAI於是又有錢可
→ : 以需求，甲骨文再拿訂單跟銀行借大錢投給NVDA，然後
→ : GPT沒有技術領先了，故事講不下去了
→ : 結果過剩出來的供給就賺不回來 變成賠錢的部分33F 12/11 13:07
→ : 但OAI真的失敗了嗎？ 目前還遠不到蓋棺定論的時候34F 12/11 13:07
推 : 我覺得現在下判斷還太早..35F 12/11 13:07
→ : 這種故事以前太多了 鐵路 基建 光纖 5G 都很像36F 12/11 13:08
→ : OAI沒有賺錢的模式，註定要死亡的37F 12/11 13:08
→ : 這次要看的是 AI 會不會真的創造出夠多的需求...38F 12/11 13:08
推 : 沒oai還會有其他人來租他的算力，現在是當市場上只39F 12/11 13:08
→ : 有oai需要算力嗎
→ : 有oai需要算力嗎
推 : 別誠實不預測 奧特曼的坎是沒人知道解方的41F 12/11 13:10
推 : OAI死亡，生死局分出勝負，巨頭投資看ROI的，軍備競42F 12/11 13:11
→ : 賽降級，租金下降。螺旋上升變螺旋下降
→ : 賽降級，租金下降。螺旋上升變螺旋下降
→ : 反而蘋果這樣搭便車的更安全 衝給別人衝44F 12/11 13:11
→ : 自己顧好自己最穩定賺錢的一塊就好了
→ : 自己顧好自己最穩定賺錢的一塊就好了
推 : OAI最後賣給巨頭不就解套了，到這個程度不相信會爆46F 12/11 13:12
→ : ，搞不好NV買下來跟meta聯盟，誰知道？
→ : ，搞不好NV買下來跟meta聯盟，誰知道？
→ : 賣掉價格可能很爛了48F 12/11 13:12
推 : 蘋果一點都不安全，ai真的成熟，阿婆沒有自己的ai49F 12/11 13:12
→ : 就是得把自己的命門之一交到別人手上，你能想像現
→ : 在的ios系統外包給其他公司嗎？
→ : 那就還是那句話，ai發展遠遠沒到成熟甚至蓋棺定論
→ : 的時候
→ : 就是得把自己的命門之一交到別人手上，你能想像現
→ : 在的ios系統外包給其他公司嗎？
→ : 那就還是那句話，ai發展遠遠沒到成熟甚至蓋棺定論
→ : 的時候
推 : 作為軟體工程師的建議，就像Adobe為什麼無法直接一54F 12/11 13:13
→ : 年時間華麗轉型AI，技術債太可怕，有可能全部打掉
→ : 重練也只可能是求有難求好。阿祖也沒搞起來，大家
→ : 都有錢有時間啊
→ : 年時間華麗轉型AI，技術債太可怕，有可能全部打掉
→ : 重練也只可能是求有難求好。阿祖也沒搞起來，大家
→ : 都有錢有時間啊
推 : 蘋果是風險最高的...其他公司都有認知到AI是寧願投58F 12/11 13:14
→ : 谷歌玩命燒錢吃微軟，甲骨文就是借鏡。微軟玩命燒錢59F 12/11 13:14
→ : 吃AWS，甲骨文就是借鏡。現在不是白米賽跑的生死局
→ : ，現在是馬拉松，誰先沒氣誰先死。寡占市場已定，下
→ : 一把換這些巨頭說話
→ : 吃AWS，甲骨文就是借鏡。現在不是白米賽跑的生死局
→ : ，現在是馬拉松，誰先沒氣誰先死。寡占市場已定，下
→ : 一把換這些巨頭說話
→ : 蘋果的想法是可以拿最好最核心的部分來用63F 12/11 13:15
→ : 入過多也絕對不能投入太少 apple落後一堆人都在跳船64F 12/11 13:15
→ : 現在大家都在摸方向 等方向確認後跟進65F 12/11 13:15
推 : Apple確實等大勢底定在進去收購也不遲66F 12/11 13:15
→ : 蘋果是自己弄不出來才變這樣吧67F 12/11 13:16
→ : 要說慢是真的 他們就偏保守 慢慢搞...68F 12/11 13:16
推 : 以現在的股價位階 投資人等不了69F 12/11 13:16
噓 : 這種的市場氣氛才是我的70F 12/11 13:16
→ : 公司管理者和投資人想法不同很正常 XDD71F 12/11 13:17
→ : 如果以投資標的來看 apple的估值也才是真的過高72F 12/11 13:17
→ : AI變白菜價時，開源的Meta跟Apple就是贏家，一個掌73F 12/11 13:18
→ : 握社交入口，一個硬體入口，純AI拿什麼拼？白菜價一
→ : 抓一大把
→ : 握社交入口，一個硬體入口，純AI拿什麼拼？白菜價一
→ : 抓一大把
推 : 白菜價不可能 Adobe也沒便宜過76F 12/11 13:19
推 : 別忘了google有自己的手機品牌...77F 12/11 13:19
→ : 如果google確定勝出 iphone還是絕對的硬體入口嗎
→ : 如果google確定勝出 iphone還是絕對的硬體入口嗎
推 : Ai白菜價真的是想太多，現在不想收錢罷了，那些開源79F 12/11 13:20
→ : 的模型還是被前沿模型屌打
→ : Google這種買ai送雲端的方案也不可能一直持續
→ : 的模型還是被前沿模型屌打
→ : Google這種買ai送雲端的方案也不可能一直持續
推 : 阿婆到現在即使賣這摸貴都有人買，AI的需求黏著力82F 12/11 13:21
→ : 以後很可怕的
推 : 譬如 等遊戲以後AI主導全新玩法 課金大時代真正開
→ : 啟
→ : 以後很可怕的
推 : 譬如 等遊戲以後AI主導全新玩法 課金大時代真正開
→ : 啟
推 : 谷歌自己也有瀏覽器當入口。沒有入口的AI就註定只能86F 12/11 13:23
→ : 聊天。谷歌利用AI增加自己的廣告轉化率，Meta利用AI
→ : 推薦給你更多你想要看的內容，也是提升轉化率，appl
→ : e利用AI來把自己的硬體整合到周邊，大家家裡都有金
→ : 礦山，AI只是一把更好挖礦的鏟子，而純鏟子就是沒有
→ : 金礦可以挖
→ : 聊天。谷歌利用AI增加自己的廣告轉化率，Meta利用AI
→ : 推薦給你更多你想要看的內容，也是提升轉化率，appl
→ : e利用AI來把自己的硬體整合到周邊，大家家裡都有金
→ : 礦山，AI只是一把更好挖礦的鏟子，而純鏟子就是沒有
→ : 金礦可以挖
推 : 推92F 12/11 13:24
→ : Google 跟Mate 都經的起燒錢就是了93F 12/11 13:25
推 : 那麼好把ai應用到自己現在的礦山adbe,crm就不會廢成94F 12/11 13:26
→ : 這樣
→ : 這樣
→ : 不只經得起燒錢，對本業都有挹注功能，純鏟子只能賺96F 12/11 13:26
→ : 少少的訂閱費
→ : 少少的訂閱費
推 : 看pltr就知道，未來已經一堆公司不能不採用他的方案98F 12/11 13:28
→ : Adobe 跟CRM又不是入口，他們是應用，應用的護城河99F 12/11 13:28
→ : 在AI前面不堪一擊，於是他們也要跟AI一起白菜價了
→ : 在AI前面不堪一擊，於是他們也要跟AI一起白菜價了
推 : 被取代造成的排擠 但AI本身不可能白菜價 可以賣Ado101F 12/11 13:29
→ : be的價格就能打死Adobe 誰會傻傻賣白菜價
→ : be的價格就能打死Adobe 誰會傻傻賣白菜價
推 : 這個才是懂財報的103F 12/11 13:30
推 : 就護城河夠不夠深而已，跟是不是入口哪有差，104F 12/11 13:34
噓 : 無聊當幽默….105F 12/11 13:37
推 : 不只護城河不夠深 是征服AI的護城河極少 然後偏偏106F 12/11 13:38
→ : 狗狗也開始能駕馭AI了
→ : 狗狗也開始能駕馭AI了
噓 : 神仙打架 全部寫的中文我卻看不懂....108F 12/11 13:42
※ 編輯: H2 (118.165.129.98 臺灣), 12/11/2025 13:43:11推 : 這才是專業，推109F 12/11 13:44
推 : AI既然真有那麼強也可以幫忙想怎麼省錢啊110F 12/11 13:45
→ : 我真的信真正的專業 推你111F 12/11 13:45
→ : 我只信真正的專業
→ : 我只信真正的專業
推 : 推113F 12/11 13:46
推 : 完全看不懂哈哈 直接告訴我ORC有多大機率爆開就好114F 12/11 13:47
推 : 其實誰對誰錯不太重要115F 12/11 13:48
→ : 重點就是當初漲太多了而已……
→ : 如果那些訂單真的實現了，市場自然會還他公道
→ : 重點就是當初漲太多了而已……
→ : 如果那些訂單真的實現了，市場自然會還他公道
→ : 像阿祖認輸馬上找到明確方向修正錯誤 股價就會打底118F 12/11 13:53
→ : 骨骨是不是錯的 股價沒盤底之前 都是觀察期
→ : 骨骨是不是錯的 股價沒盤底之前 都是觀察期
噓 : 排版弄好一點行不行120F 12/11 13:54
→ : 海邊用手機打的，不要要求太多121F 12/11 13:55
推 : 推這篇122F 12/11 13:56
推 : 幫推回來123F 12/11 13:56
噓 : 阿大家就是覺得歐噴醬沒政府稱會爆阿124F 12/11 13:56
推 : 我覺得真正需要擔心的風險還是算力需求 會影響未來125F 12/11 13:58
→ : 算力租賃的溢價空間 跟大賣空講的折舊問題
→ : 算力租賃的溢價空間 跟大賣空講的折舊問題
→ : 看阿川很想吃掉tsmc就知道晶片未來有多可怕的潛力127F 12/11 13:59
→ : iPhone 17 用PttX常常會文章還是推文打到一半斷線128F 12/11 13:59
→ : 算力需求是要靠好的服務維持的，你看瀏覽器有人不129F 12/11 13:59
→ : 用的嗎？或者谷歌地圖有人不用嗎？
→ : 瀏覽器沒人用的話 傳統雲服務誰要做
→ : 用的嗎？或者谷歌地圖有人不用嗎？
→ : 瀏覽器沒人用的話 傳統雲服務誰要做
推 : 更新26.2據說解決問題132F 12/11 14:01
→ : 建議晶片都賣中國去用便宜的算力好了133F 12/11 14:02
→ : 我想說的是未來算力需求 是不是足夠讓算力租賃成為134F 12/11 14:03
→ : 一門好生意
→ : 一門好生意
推 : Oracle 23ai之後都開始想辦法綁AI了136F 12/11 14:04
→ : 他們在資料庫跟e-business這塊還是蠻強勢的
→ : OCI不是最強的雲，但綁他們家軟體另外一回事
→ : 他們在資料庫跟e-business這塊還是蠻強勢的
→ : OCI不是最強的雲，但綁他們家軟體另外一回事
推 : 跟當年蘋概股一樣，只有蘋果爽其他都是rbq139F 12/11 14:04
→ : 還是買最具確定性的nv比較實在
→ : 還是買最具確定性的nv比較實在
推 : 算力租賃，有意思，轉型算力提供商，科技房地產141F 12/11 14:05
推 : AI會先讓小的傳統倒閉 相依的公司被迫買AI服務 談142F 12/11 14:06
→ : 算力之前會先看到toB市場的資金選擇大遷徙
→ : 算力之前會先看到toB市場的資金選擇大遷徙
推 : 川皇都豪賭ai了144F 12/11 14:06
→ : 公司前景沒問題，只是餅畫的很大，但現在哪家145F 12/11 14:06
→ : 沒畫大餅，每家都想當雲AI第一，高風險高報酬囉
→ : 沒畫大餅，每家都想當雲AI第一，高風險高報酬囉
→ : 另外未來晶片量體需求有多大 難以想像 說不定台灣就147F 12/11 14:07
→ : 只靠台積電就可以驅動
→ : 只靠台積電就可以驅動
推 : 骨骨的客戶是怎樣的 但如果客戶的所在領域存在AI剝149F 12/11 14:07
→ : 削的競爭 這是骨牌效應 骨骨如果不是真的存亡齒寒
→ : 就是客戶已經開始這麼做
→ : 削的競爭 這是骨牌效應 骨骨如果不是真的存亡齒寒
→ : 就是客戶已經開始這麼做
推 : 信川普有個屁用，他個性就是賭身家的玩法152F 12/11 14:09
→ : 大起大落好幾次了
→ : 他也豪賭虛擬幣，沒看現在虛擬幣被收割膩
→ : 大起大落好幾次了
→ : 他也豪賭虛擬幣，沒看現在虛擬幣被收割膩
推 : 推155F 12/11 14:11
推 : 跟一群活在現在的人講未來，能懂得也沒幾個。156F 12/11 14:11
推 : 甲骨文董事長艾里森，看起來還在跟比爾蓋茲拼財富，157F 12/11 14:12
→ : 有錢人特徵，看準、抱緊、下大，某樓說不相信他們會
→ : 知道賠錢還做，true，七巨頭各個都是手握百億美金資
→ : 產的，你可以說有錢人某些知識不深，但對於怎麼賺錢
→ : ，對金錢的嗅覺肯定敏銳，現在來看七巨頭都不知道看
→ : 了什麼未來畫面，資本支出開到底都要瘋狂砸AI，但大
→ : 概可以猜他們內心深處相信這東西會賺大錢
→ : 有錢人特徵，看準、抱緊、下大，某樓說不相信他們會
→ : 知道賠錢還做，true，七巨頭各個都是手握百億美金資
→ : 產的，你可以說有錢人某些知識不深，但對於怎麼賺錢
→ : ，對金錢的嗅覺肯定敏銳，現在來看七巨頭都不知道看
→ : 了什麼未來畫面，資本支出開到底都要瘋狂砸AI，但大
→ : 概可以猜他們內心深處相信這東西會賺大錢
→ : 不久將來OpenAI的現金流付不起這麼高的租金啦164F 12/11 14:14
→ : 肯定會爆
→ : 其他家財大氣粗，還好
→ : 肯定會爆
→ : 其他家財大氣粗，還好
→ : 這種敢all in的都馬知道後面內幕 讓子彈飛一會兒167F 12/11 14:14
推 : 推168F 12/11 14:18
推 : 這篇金融常識才是對的169F 12/11 14:21
推 : 推170F 12/11 14:23
推 : 專業的來了171F 12/11 14:32
推 : 認同這篇 TQ王擔憂的也有道理 但太過片面172F 12/11 14:35
→ : 推認真文173F 12/11 14:37
推 : 有時只是錯殺 漲回去不就他被打臉 嘻嘻174F 12/11 14:48
推 : 重點是google跟aws 有獲利來源撐資本支出的金流，175F 12/11 14:50
→ : 甲骨文要靠OpenAI?
→ : 甲骨文要靠OpenAI?
→ : https://files.catbox.moe/ck3lgf.png177F 12/11 14:52
→ : OAI暗示這幾天要發表新模型了，聽說還蠻強的，如果
→ : 是真的，那可能最近OAI好朋友的相對弱勢會改變
→ : OAI暗示這幾天要發表新模型了，聽說還蠻強的，如果
→ : 是真的，那可能最近OAI好朋友的相對弱勢會改變
![[圖]](https://files.catbox.moe/ck3lgf.png)
推 : OpenAI大招：大蒜180F 12/11 14:55
推 : 好 300續抱! 堅定長期持有!181F 12/11 15:00
推 : 專業論戰就對了 現在還有 AI 幫忙解釋182F 12/11 15:11
推 : OAI不期待 但nv 又不是只賣他 財測上調還殺回四個月183F 12/11 15:17
→ : 前 超級不合理 但只能等
→ : 前 超級不合理 但只能等
→ : aws也是燒錢燒了很多年，你有搞頭其實不怕募不到錢185F 12/11 15:29
→ : 滿手血186F 12/11 15:31
推 : OpenAI現在有啥搞頭 除了聊天很會給情緒價值187F 12/11 15:32
推 : 就是之前股價過於激進反應到數年後樂觀價188F 12/11 15:33
推 : 相信我，這次不一樣 to the moon189F 12/11 15:54
推 : 滿手寫 希望別再跌了 這隻攤的好心淚190F 12/11 16:07
推 : 謝謝分享191F 12/11 16:08
推 : H2 , 這次Gemini超車有點多，OAI反超車可能性不高192F 12/11 16:08
推 : Agent才是未來 一群人拿生圖跟聊天在看未來193F 12/11 16:12
→ : Chatbot 現在根本就是比UI跟整合功能了 SOTA 模型
→ : 能力都差不了多少
→ : Chatbot 現在根本就是比UI跟整合功能了 SOTA 模型
→ : 能力都差不了多少
→ : 目前的說法是市面上公布的模型還沒有一個真的使用B196F 12/11 16:25
→ : lackwell訓練的，N家B系列的卡成本效率極佳，到時
→ : 候可能又重回起跑點
→ : OAI的問題也不是說模型不行，他們就沒有出海口，然
→ : 後目前需要依靠融資
→ : 不過八九億的日活用戶數在那邊，他們還是有底氣，
→ : 只是早沒有遙遙領先了
→ : lackwell訓練的，N家B系列的卡成本效率極佳，到時
→ : 候可能又重回起跑點
→ : OAI的問題也不是說模型不行，他們就沒有出海口，然
→ : 後目前需要依靠融資
→ : 不過八九億的日活用戶數在那邊，他們還是有底氣，
→ : 只是早沒有遙遙領先了
→ : 姑且有微軟當OS推送出口啦203F 12/11 16:31
→ : 可能目標要更加針對企業和工作應用端綁架office365
→ : 可能目標要更加針對企業和工作應用端綁架office365
→ : 可惜現在360 copilot 被當笑話205F 12/11 16:36
→ : 365
→ : 365
推 : 財報角度來看這篇才是對的 上一篇像是不懂財報的人207F 12/11 16:58
→ : 寫的
→ : 寫的
推 : 這篇專業多了，wait根本都情緒文209F 12/11 17:14
→ : 可怕的是看起來很專業，一般人是看不出來哪裡錯210F 12/11 17:17
→ : h2大專業211F 12/11 17:18
推 : 這次是因為gemini 3出現讓大家開始對OAI產生質疑最212F 12/11 17:38
→ : 後衝擊到ORCL吧
→ : 後衝擊到ORCL吧
推 : 推214F 12/11 17:46
推 : 推 不過搞基礎建設的風險本來就很大，畢竟外在變215F 12/11 17:55
→ : 數太多，之前我也有買一些neocloud，後來都先出清
→ : 了
→ : 數太多，之前我也有買一些neocloud，後來都先出清
→ : 了
推 : 大推~!218F 12/11 18:04
推 : 沒辦法 畢竟基建就是一件很燒錢的事219F 12/11 18:11
→ : 也不用怪他 拋磚引玉也很好220F 12/11 18:14
→ : 有討論就是好事 但感覺有點被害妄想還是玻璃
→ : 有討論就是好事 但感覺有點被害妄想還是玻璃
推 : 他發文一直都那個調調啊，整天說自己得罪人，有人222F 12/11 19:00
→ : 稍微糾正他就覺得是別人看他不爽
→ : 稍微糾正他就覺得是別人看他不爽
推 : 其實Oracle就是在AI浪潮中毫無優勢 才會現在奮力一224F 12/11 19:33
→ : 博
→ : 你看ceo信裡提到資料庫向量功能 早就因為太晚端出來
→ : 而且Postgres開源席捲 市佔直直落
→ : 原來想賺的JAVA授權也因為AI全改用python沒啥展望
→ : 搞的企業服務也即將被類palantir公司搶走
→ : 虛擬化的virtual box現在大家都在玩GPU了
→ : 還好年初選了個川普 現在誰能買顯卡由美國政府決定
→ : 剛好oracle就是靠中情局起家的 so關係型數據庫就是
→ : 要靠關係懂了嗎？
→ : 博
→ : 你看ceo信裡提到資料庫向量功能 早就因為太晚端出來
→ : 而且Postgres開源席捲 市佔直直落
→ : 原來想賺的JAVA授權也因為AI全改用python沒啥展望
→ : 搞的企業服務也即將被類palantir公司搶走
→ : 虛擬化的virtual box現在大家都在玩GPU了
→ : 還好年初選了個川普 現在誰能買顯卡由美國政府決定
→ : 剛好oracle就是靠中情局起家的 so關係型數據庫就是
→ : 要靠關係懂了嗎？
→ : 講的實在是讓人想建倉Oracle了234F 12/11 19:45
推 : 但講川皇願意豪賭AI..... 講誰都好怎會去舉個常常235F 12/11 20:14
→ : 賭到破產的生意人
→ : 賭到破產的生意人
推 : 我一直以為這家公司最賺錢的是法務部門237F 12/11 20:30
推 : 推H2238F 12/11 21:27
推 : 專業大推239F 12/11 22:03
→ : 越跌越深惹 嗚嗚嗚240F 12/11 22:08
推 : 建倉長抱 等27年收割241F 12/11 22:10
推 : -15% 會不會衝到-20%242F 12/11 22:32
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