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標題 Re: [心得] 財報季對美股大盤的影響
時間 Fri May 1 12:05:39 2026
標題 Re: [心得] 財報季對美股大盤的影響
時間 Fri May 1 12:05:39 2026
最近半年open ai被噴爛掉，反open ai變主流。
但現在ai看起來真能變現後，不是反證open ai(或當時崩爛的甲骨文)當時看起來起來很誇張的硬體基建投入是對的?
oai的問題在把自己的擴張放大綁了一堆基建，但看整個ai產業，像連人類學一起看的話硬體基建開爆才是對的，才能跟上成長，不開爆就是降智丶延遲，模型不如人可能三個月、半年就反轉，硬體跟不上一個delay就一兩年
像現在GPT 5.5的評價翻轉，google蒜粒不足gemini一直耍智障，人類學小氣的要死人又機歪，open ai 2026-2027有更多蒜粒的話說不能定再次逆轉??
我覺得ai大戰還有得看啦，投資硬體基建不退流行!! 台灣應該會靠這波賺爆。
只是老黃腫麼了，99老黃。
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※ 作者: gladopo 2026-05-01 12:05:39
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※ 同主題文章:
04-19 17:01
05-01 10:41
Re: [心得] 財報季對美股大盤的影響
05-01 12:05
推 : 算力從軍備競賽降溫到ROI至上的印鈔機，你覺得老黃溢價還能持續嗎？GG肯定行，老黃我不確定1F 05/01 12:08
→ : 老黃現在卡的是領先位置 有資格制定規格 卡好CPO3F 05/01 12:12
→ : 從近三年量體看的話是比誰能從tsmc+其它要到最多產能，老黃不一定劣勢我覺得，市佔還是要靠放量4F 05/01 12:15
推 : 老黃：我在下輩子跟這輩子反覆橫跳6F 05/01 12:15
![[圖]](https://i.mopix.cc/ZgQKYj.jpg)
推 : 黃爸衝啊8F 05/01 12:16
→ : 老黃把技術和產量都布局了，看起來ai硬體產業賺的錢他一定一大份，只是這佔比是40%還是到65%9F 05/01 12:18
推 : Ptt說都假數據，怕啥11F 05/01 12:18
→ : 但是股價有夠糞啦淦淦淦12F 05/01 12:18
推 : GG看到谷歌爆賺會不會增加TPU產能？賣晶片給OAI 暴雷對GG沒好處，賣晶片給谷歌爆賺還可以再漲價，你是GG你怎麼選？這不是單行道嗎？13F 05/01 12:20
→ : gg不是誰錢給得多就做誰的嗎? 幹嘛選邊站...16F 05/01 12:22
→ : GG要看終端需求擴廠啊，這不是最基本的嗎
全做給NVDA，不給TPU，最後左腳踩右腳暴雷，GG起碼腰斬。賣給真正賺錢的才能再漲價啊，這不是做生意基本的ABC？殺雞取卵最後泡沫爆炸對GG有什麼好處？17F 05/01 12:24
全做給NVDA，不給TPU，最後左腳踩右腳暴雷，GG起碼腰斬。賣給真正賺錢的才能再漲價啊，這不是做生意基本的ABC？殺雞取卵最後泡沫爆炸對GG有什麼好處？17F 05/01 12:24
→ : 爆不爆是看產業成長能不能持續，又不完全是gg決定的? 現在ai泡沫大概三個月爆一次，爆習慣了= =21F 05/01 12:40
推 : 但OAI現在因為成長不及預期又要砍支出了 感覺大家還在尋找平衡點23F 05/01 12:41
推 : 其實根本不是誰變聰明 根本就是算力問題 人多就變笨25F 05/01 12:42
→ : 算力高 影響電力 看起來美國因缺資源而27F 05/01 12:46
推 : 台積這幾年漲很多，但是你開100倍槓桿只會中間斷頭28F 05/01 12:46
→ : 開始變成 侵略國了29F 05/01 12:46
→ : gpt現在畫圖很厲害，google的爛香蕉畫現在流行的髮型表醜死了，醜到想退訂30F 05/01 12:46
→ : OpenAI 問題就是野心太大，搞的不知道怎麼收場32F 05/01 12:46
推 : 1月巨頭財報被嫌資本支出太高被殺一波
現在證明算力擴增是對的. 華西街根本來搞笑的
幾個月後大概又開始放風聲AI泡沫疑慮33F 05/01 12:47
現在證明算力擴增是對的. 華西街根本來搞笑的
幾個月後大概又開始放風聲AI泡沫疑慮33F 05/01 12:47
推 : 目前看起來，去年oai瘋狂圈錢圈算力現在是有回報的 狗跟人類學大概q4開始瘋狂卡位，但問題是台積26年n3產能已經被卡滿了，這兩間很大部分的算力要27才能部署。至於說這一年的算力差距究竟能幫oai多少？目前不知道啦，但算力=營收，這是當前絕對的敘事36F 05/01 12:50
→ : 就說ai泡沫大概三個月一次，是要怎麼一直吹大= =41F 05/01 12:51
→ : 要我看這三間2028都是絕對的ai巨頭，這本來就不會是單一公司能吃下的市場
一堆人整天想的敘事是誰要幹掉誰，誰一定能稱霸，但真實情況就不是這樣
市場太大了42F 05/01 12:51
一堆人整天想的敘事是誰要幹掉誰，誰一定能稱霸，但真實情況就不是這樣
市場太大了42F 05/01 12:51
→ : 樓上j大說的就是重點，圈算或或包產能現在看都是非常正確的
而且圈算力的布局有機會讓oai這兩年更壯大47F 05/01 12:52
而且圈算力的布局有機會讓oai這兩年更壯大47F 05/01 12:52
→ : 再來就一堆白癡都聚焦在toC哪個模型便宜怎樣怎樣的 這根本就fucking bull shit，這些公司收你幾百塊的訂閱到底要賺個毛線，當前的核心戰場完全在toB端50F 05/01 12:55
推 : 天下苦黃久矣QQ 黃爸太苦了QQ53F 05/01 12:56
→ : 而且真的要講便宜開源，其實阿共那邊很強，只是這版也沒人會討論而已54F 05/01 12:56
→ : 要便宜是阿共那更強，最近生影片也蠻猛
j大有看到核心問題，那我問一句，老黃有沒有救 qq56F 05/01 12:58
j大有看到核心問題，那我問一句，老黃有沒有救 qq56F 05/01 12:58
推 : 現在是商業模式已經找到了，本來歐噴醬爆掉可能是大家集體灰飛煙滅，現在是大家會去搶屍體，從有形無形資產都搶58F 05/01 13:00
推 : 我不知道嘛，就像我上面講的，市場太大了，tpu的崛起當然有搶到老黃的市占，從本來8、90%變成6、70%，但問題是市場tam成長太快了。你說華爾街因為他掉市占所以不肯給高估值其實合理，但哪天看他維持高成長性又拉上去也合理。反正就是多觀察少預測，趨勢跟動能出來就加碼，但基本面絕對沒問題61F 05/01 13:04
→ : 現在看起來是增量市場的初期 要押注誰是贏家太早67F 05/01 13:05
→ : 最後就是ai晶片要換生態系不是像PC cpu可以蘇媽I皇隨便換那麼簡單，你的員工需要從頭學整套knowhow去建置infra，這轉換成本其實很高68F 05/01 13:09
→ : 所以j大是覺得老黃基本上可以，收到71F 05/01 13:17
→ : 基本面當然是可以的，但要說是不是最會漲的那個沒人知道，就像四月這波如果全壓老黃那大概會哭出來自己投資自己負責，你要問我我只建議投指數
一般來說如果投個股需要參考網友意見，我都會建議乖乖投指數就好，供參72F 05/01 13:25
一般來說如果投個股需要參考網友意見，我都會建議乖乖投指數就好，供參72F 05/01 13:25
推 : 指數的話fang+重壓巨頭好還是QQQ大盤好
感覺ai就是幾個巨頭分食，大盤買下面小蝦米有點浪費（？77F 05/01 13:40
感覺ai就是幾個巨頭分食，大盤買下面小蝦米有點浪費（？77F 05/01 13:40
→ : 重壓巨頭自己買正股就好了 買什麼fang 根本沒幾隻80F 05/01 13:42
推 : ai行業目前看來比較有把握就google,tsmc,其他都各有變數81F 05/01 14:18
推 : 七巨頭都買就好了83F 05/01 14:25
→ : ai的話買巨頭吧，而且七崩賢輪流崩都有機會低接(誤指數費半就夠猛了，但現在我是不會大買費半指數，漲到會怕84F 05/01 14:30
推 : 現在整套的.. know how就是因為ai本身越來越不值錢
ai也在學怎麼疊代自己 怎麼改進自己 怎麼設計自己87F 05/01 14:51
ai也在學怎麼疊代自己 怎麼改進自己 怎麼設計自己87F 05/01 14:51
→ : 趁被ai取代前買點ai股防身90F 05/01 14:53
推 : 華西街其實不是不懂資本支出的意義，而很大可能是想騙票，尼各位手上的票要拿穩了91F 05/01 15:41
推 : 有故事就有機構，用季波段操作就看我們散戶耐不耐93F 05/01 15:50
推 : Meta資本支出變高然後暴跌 AWS資本支出也變高 甚至現金流快沒了 但漲5%94F 05/01 16:07
噓 : 華爾街會搞啊 但是散戶也會看財報 現在這邊哪個人覺得meta很ok的出來力挺一下xd96F 05/01 16:32
→ : meta和aws比不是廢話嗎，GOOG AMZN已經在變現了
meta AI砍掉重練幾次了,連回報的時間表都還提不出來98F 05/01 17:22
meta AI砍掉重練幾次了,連回報的時間表都還提不出來98F 05/01 17:22
推 : Meta繼續圈錢還有一段回落期。買其他勝率高較穩100F 05/01 17:26
噓 : 礦卡顯卡AI卡賺那麼多年，漲價翻倍在賣，跟我說99老黃？101F 05/01 20:40
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